денежное отношение платежеспособность эмиссия
Так, если баланс банка составляет 100 млн. долларов и 10 млн. долларов выделяется на покупку ценных бумаг у клиента, то актив формально не изменится (10 млн. долларов просто перебросили из одного вида активов в другой), но счет клиента в пассиве вырастет на 10 млн. долларов и, следовательно, можно увеличить активные операции на ту же сумму, а баланс составит 110 млн. долларов.
Эмиссия наличных денег связана прежде всего с ростом товарооборота в текущих ценах, поскольку эти деньги обслуживают в основном операции на потребительском рынке. Поэтому объем выпуска в обращение наличных денежных знаков пропорционален, с одной стороны, росту номинального товарооборота, а с другой - потребностям населения в наличных деньгах. Величина наличных денег растет с увеличением масштаба цен, однако определенным противодействующим фактором в данном случае может быть возрастание скорости оборота денежных знаков. В то же время в условиях инфляции растут заработная плата и другие доходы населения. При этом полученные населением деньги задерживаются у них, как правило, на гораздо более длительный срок, чем период, разделяющий получение выручки торговой организацией и сдачу ее в банк. Поэтому более существенной причиной увеличения налично-денежной массы является повышение требований населения к сохранению у него необходимого количества наличных денег, нежели рост потребительских цен, хотя первое представляет собой закономерное следствие второго.
Законодательно эмиссионная монополия за центральным банком как представителем государства закреплена в развитых странах только в отношении банкнот и в некоторых случаях монет (чеканкой монет часто занимается министерство финансов). Однако монополия на банкнотную эмиссию не означает ее жесткого контроля или увязки с какими-либо макроэкономическими показателями (считается, например, что она растет параллельно росту ВВП). Это ведет к отсутствию планирования наличного обращения, поскольку деньги автоматически "продаются" банкам через отделения центрального банка по мере предъявления спроса на них и, что очень важно, не могут использоваться для покрытия дефицита государственного бюджета. Так, политика Банка Англии в данном вопросе состоит в выпуске в обращение по возможности подержанных денег для экономии на их изготовлении.
Эмиссия банкнот отличается от выпуска долговых обязательств государства тем, что банкноты (простые векселя до востребования) могут использоваться как законное платежное средство, и по ним не надо платить процент. Продажа банкнот банкам идет по номиналу, хотя в отдельных случаях центральные банки могут взимать комиссионные в связи с предоставлением дополнительных услуг. Так, Банк Норвегии берет дополнительную плату за поставки банкнот, пригодных для использования в автоматических аппаратах, а также за специально упакованные монеты. Поскольку для центрального банка банкноты выступают товаром, то он фактически получает прибыль в виде разницы между издержками изготовления и номиналом, составляющую ресурс (пассив) банка. Такой подход ввиду незначительного объема наличного обращения и растущих затрат на борьбу с подделками в связи с развитием множительной техники в большинстве стран незначителен.
В современных индустриально развитых государствах на банкнотах не пишут, что они обеспечиваются золотом, драгоценными металлами и другими активами центрального банка, но это отражено в публикуемых ими балансах. Обеспечением банковских билетов выступает актив центрального банка, основными статьями которого обычно являются золотовалютные резервы, портфель государственных и других ценных бумаг, кредиты банкам под залог ценных бумаг. Характерно, что в развитых странах вопрос обеспечения банкнотной эмиссии решается по-разному, но он всегда юридически оформлен, и характер обеспечения, и, соответственно, косвенные пределы банкнотной эмиссии законодательно определены. В некоторых странах еще оговаривается предел фидуциарной эмиссии, хотя это не имеет большого практического значения.
Центральный банк обычно имеет монополию на эмиссию банкнот на всей территории страны, и только в Великобритании сделано исключение для Шотландии и Северной Ирландии. Поэтому трем крупнейшим коммерческим банкам Шотландии традиционно предоставляется право эмиссии банкнот собственного дизайна, которые являются только их обязательствами. Однако такая практика не представляет угрозы единству денежного обращения Великобритании, поскольку сверх небольшой суммы вся шотландская эмиссия должна быть на 100 % обеспечена вкладами в Банк Англии или его банкнотами. При этом номиналы банкнот Банка Англии и шотландских банков полностью совпадают, и они свободно обращаются на территории всей страны по курсу 1:
Это является образцом для тех стран, которые хотят объединить
свои денежные системы.
Основным показателем, характеризующим наличие реальной возможности у предприятия восстановить свою платежеспособность в течение определенного периода, является коэффициент восстановления платежеспособности.
Рассчитывается коэффициент восстановления платежеспособности за период, установленный равным 6 месяцам.
В том случае, если коэффициент текущей ликвидности больше или равен 2, а коэффициент обеспеченности собственными средствами больше или равен 0,1, рассчитывается коэффициент утраты платежеспособности за период, установленный равным 3 месяцам.
Коэффициент восстановления платежеспособности определяется по
формуле как отношение расчетного коэффициента текущей ликвидности к его
установленному значению. Расчетный коэффициент текущей ликвидности определяется
как сумма фактического значения коэффициента текущей ликвидности на конец
отчетного периода и изменение значения этого коэффициента между окончанием и
началом отчетного периода в пересчете на период восстановления
платежеспособности, установленный равным 6 месяцам.
К3 = (К1ф + 6/Т (К1ф - К1н)) /2, (3. а)
где: К1ф - фактическое значение (в конце отчетного периода) коэффициента текущей ликвидности (К1);
К1н - значение коэффициента текущей ликвидности в начале отчетного периода;
К1норм - нормативное значение коэффициента текущей ликвидности, К1норм = 2;
- период восстановления платежеспособности в месяцах;
Т - отчетный период в месяцах.
Коэффициент восстановления платежеспособности, принимающий значение больше 1, рассчитанный на период, равный 6 месяцам, свидетельствует о наличии реальной возможности у предприятия восстановить свою платежеспособность.
Коэффициент восстановления платежеспособности, принимающий
значение меньше 1, рассчитанный на период, равный 6 месяцам, свидетельствует о
том, что у предприятия в ближайшее время нет реальной возможности восстановить
платежеспособность.
Большинство сельскохозяйственных организаций берут и предоставляют кредиты и займы, так как это позволяет, с одной стороны, стимулировать спрос и производство, а с другой, создает для него необходимую финансовую основу. Отношения заемщика и коммерческого банка в сфере кредитования складываются следующим образом. Организация, испытывающая потребность в денежных средствах для выполнения инвестиционной программы, вначале определяет сроки возникновения, размеры и период, в который у него возникает такая потребность. Затем она рассчитывает эффективность привлечения заемных источников финансирования на основе определения валовой и чистой прибыли (после уплаты налогов) по основной (операционной) деятельности без привлечения кредита и с привлечением кредитного источника финансирования. По завершении данных расчетов организация принимает решение об обращении в банк с целью получения кредита.
При обращении клиента в банк за получением кредита менеджер соответствующего отдела банка предоставляет клиенту подробную информацию о возможных формах кредита, действующих процентных ставках, видах обеспечения, а также другие сведения, не являющиеся коммерческой тайной. Для получения банком информации о деятельности клиента проводятся переговоры представителя банка с руководством хозяйствующего субъекта или уполномоченными на это лицами, в процессе которых выясняются следующие моменты: общие сведения о хозяйствующем субъекте; причины обращения к данному банку; окупаемость проекта; предполагаемые методы погашения долга; обеспечение по заемным средствам; наличие и характер имеющейся у организации задолженности.
После проведения переговоров организация оформляет кредитную заявку. В ней уточняется цель и назначение испрашиваемого кредита, сроки кредитования и проценты по кредиту, а также гарантии по возврату кредита и его обслуживанию. После регистрации заявки на кредит клиент предоставляет в банк следующий пакет документов:
. Технико-экономическое обоснование использования кредита (бизнес-план): техническое описание проекта, расчет затрат, источники возврата кредита, расчет ожидаемого дохода от реализации кредитного проекта, а также срок, необходимый для реализации последнего;
. Комплект уставных документов;
. Комплект документов, характеризующих финансовое состояние потенциального заемщика;
. Документы, отражающие целевое использование кредитных средств;
. Документы по обеспечению заемных средств (с различием при отличных объектах залога, при поручительстве других банков и сторонних организаций и т.д.);
. Предполагаемый график выбора кредитных средств (в случае заявки на предоставление ссуды в рамках кредитной линии);
. График погашения кредита;
. Документы, подтверждающие прохождение подобных операций в прошлом, если операция, на проведение которой предполагается получить кредит, не является первым опытом заемщика в данной области.
После регистрации заявки и получением банком вышеперечисленных документов наступает первая стадия процесса кредитования, а именно, программирование кредитных вложений.
Программирование кредитных вложений осуществляют банки на основе кредитных заявок организаций. Прежде чем специалисты банка приступят к подготовке заключения по заявке, служба безопасности банка проверяет данные о заемщике: достоверность сведений, изложенных в учредительных и регистрационных документах, биографии руководителей, учредителей, а также информация о реальном имущественном и хозяйственном состоянии экономического субъекта; доброкачественность пакета документов и его соответствие требованиям, отсутствие признаков возможной фальсификации; репутация организации; степень самостоятельности заемщика и "чистоты" его бизнеса; честность намерений заявителя в отношении использования заемных средств и их возврата; "чистота" предполагаемого предмета залога, объективность его стоимости.
Результаты проверки оформляются заключением, в котором содержится оценка банковских рисков и факторов, способных повлиять на выполнение договорных обязательств клиентом. Могут быть выдвинуты дополнительные условия и рекомендации относительно кредитования. Данный документ подписывают эксперт и начальник службы безопасности.
Далее банковское учреждение рассматривает, как правило, в недельный срок заявку на кредитование. Оно определяет на основе средних за последний год оборотов поступления денег на расчетный счет организации размер лимита кредитования. На основе анализа финансового положения клиента и предоставленного бизнес-плана банк оценивает риски кредитования и выносит заключение о целесообразности кредитования заемщика, устанавливает возможные объемы и сроки кредитования, а также ставку кредитования и форму кредитного обеспечения.
Следующая стадия кредитного процесса состоит в непосредственном предоставлении кредитов, т.е. выдаче денег с гарантией их возврата на платной основе. Обязанность банков состоит в том, чтобы в полной мере удовлетворять потребность экономических субъектов в заемных капиталах. В случае если предложение коммерческого банка принимается организацией-заемщиком, между ними заключается кредитный договор. Согласно ГК РФ договор считается действительным только в том случае, если он заключен в письменной форме. В нем содержатся основные моменты достигнутого соглашения сторон и их юридические реквизиты. К основным условиям кредитного договора относятся: цель, сроки, размер и условия обеспечения кредита; порядок погашения суммы основного долга и уплаты процентов за пользование кредитом; виды и размеры санкций за неисполнение обязательств; формы банковского контроля за использованием кредита и проверки его обеспечения; порядок выдачи кредита; права и обязанности сторон; порядок расторжения договора. Важно отметить, что при длительных кредитных отношениях между банком и заемщиком, а также постоянно изменяющихся рыночных условиях могут возникать различные изменения в отношении процентной ставки по кредиту, сроков возврата кредита, а также и других условий кредитного договора, что должно оформляться дополнительным соглашением к кредитному договору. Данное соглашение подписывается уполномоченными на это лицами со стороны банка и со стороны заемщика и условия, оформленные дополнительным соглашением, становятся основанием для изменения порядка отражения в учете операций, связанных с данным кредитным договором.
Чтобы решить проблему правильного заключения кредитных договоров, являющихся основой оперативной работы по кредитованию, необходимо проанализировать состояние кредитуемых оборотных средств и движение заемных ресурсов за отчетный год. Проведенная бухгалтерской службой подготовительная оперативная работа позволит правильно составить кредитный договор, в соответствии с которым обеспечивается нормальная производственная деятельность сельскохозяйственной организации.
Кредит предоставляется в безналичном порядке путем оплаты со ссудного счета заемщика расчетно-денежных документов единовременно, ежедневно или в другие сроки - в зависимости от потребностей в финансовых ресурсах. Данное обстоятельство обуславливает наличие возможных ошибок, связанных непосредственно с движением средств по ссудному счету. Чтобы избежать их возникновение и документально подтвердить расходы организации на уплату процентов по кредитам и также суммы возврата кредита необходимо создать в организации четкую систему проверки наличия документов (выписок банка со ссудного счета, мемориальных ордеров).
Банк не вправе изменять в одностороннем порядке процентные ставки по кредитам и сроки действия соответствующих договоров, за исключением случаев, предусмотренных федеральным законом от 02.12.90 г. № 395 - 1 "О банках и банковской деятельности" или договором с заемщиком. В договоре должны быть отражены конкретные обстоятельства и причины изменения.
Ответственность сторон за нарушение обязательств, установленных кредитным договором, предусмотрена как действующим законодательством, так и самим договором. В ст.393 ГК РФ указана обязанность должника возместить кредитору убытки, причиненные за неисполнением либо ненадлежащим исполнением обязательств. Также в договоре может быть предусмотрена ответственность банка за несвоевременную выдачу денежных средств. Кредитор обязан не только своевременно и в оговоренном объеме предоставить заемщику кредит, но и вовремя принять возвращаемые средства.
После заключения кредитного договора и предоставления кредита организация начинает использовать заемные ресурсы, т.е. направляет банковские средства на совершение платежей по обязательствам, связанным с хозяйственно-финансовой деятельностью. Важнейшее условие использования кредита - эффективность кредитуемого мероприятия, обеспечивающая поступление прибыли банку и погашение долга банку. Банк оставляет за собой право контролировать в течение действия кредитного договора финансовое положение заемщика, целевое использование кредитных средств, а также состояние предложенного в качестве обеспечения залога. В аспекте решения данной проблемы важное место занимает проведение мониторинга выданного кредита, осуществляемого с момента предоставления средств до погашения суммы, включая проценты, а при их просрочке, нарушении графика погашения кредита - штрафы.
Проведение мониторинга позволяет осуществлять контроль как со стороны банка за возвратностью своих средств, так и со стороны заемщика за изменениями в условиях кредита и нарушениями, допускаемыми кредиторами. Основной целью банка при проведении мониторинга является стремление максимально ограничить просроченную задолженность по предоставленным кредитам. Т.к. возврат кредитов означает обратный приток денежных средств в банки и уплату соответствующей суммы процентов и имеет исключительное значение для функционирования кредита как самостоятельной экономической категории. На этой стадии восстанавливается портфель банковских ресурсов, направляемых для предоставления новых кредитов