Среди микроэкономических факторов большую роль играет уровень кредитного потенциала коммерческого банка, зависящий от общей величины мобилизованных в банке средств, структуры и стабильности депозитов, уровня обязательных резервов в Банке России, общей суммы и структуры обязательств банка. Факторами, оказывающими прямое влияние на возникновение риска невозврата кредита, являются степень риска отдельных видов ссуд, качество кредитного портфеля банка в целом, ценовая политика банка и уровень риск-менеджмента.
В свою очередь, степень рискованности отдельных видов ссуд определяется исходя из их качества. Качество конкретной ссуды и кредитного портфеля банка в целом является одним из ключевых факторов кредитного риска.
Под управлением риском (регулированием риска) понимают мероприятия, направленные на минимизацию соответствующего риска и нахождение оптимального соотношения доходности и риска, включающие оценку, прогноз и страхование соответствующего риска.
Управление рисками банка осуществляется, как правило, в несколько этапов:
выявление содержания рисков, возникающих в связи с осуществлением данной деятельности;
определение источников и объемов информации, необходимых для оценки уровня риска;
выбор критериев и методов для оценки вероятности реализации риска, построение шкалы риска;
выбор или разработка метода страхования риска;
ретроспективный анализ результатов управления риском и осуществление необходимой коррекции по предыдущим пунктам.
Наиболее часто встречающиеся недостатки в банковской деятельности, свидетельствующие о серьезных проблемах в отношении управления кредитным риском, следующие:
отсутствие документа, излагающего кредитную политику банка;
отсутствие ограничений концентрации рисков в кредитном портфеле;
излишняя централизация или децентрализация кредитного руководства;
плохой анализ кредитуемой сделки;
поверхностный финансовый анализ заемщиков;
завышенная стоимость залога;
недостаточно частые контакты с клиентом;
отсутствие контроля за использованием ссуд;
плохой контроль за документальным оформлением ссуд;
неполная кредитная документация;
неумение эффективно контролировать и аудировать кредитный процесс.
Для снижения влияния этих недостатков необходимо применять комплекс методов управления кредитным риском. Основные методы регулирования, управления кредитным риском следующие:
диверсификация портфеля активов;
предварительный анализ платежеспособности заемщика или эмитента;
создание резервов для покрытия кредитного риска;
анализ и поддержание оптимальной (для банка) структуры кредитного портфеля;
требование обеспеченности ссуд и их целевого использования.
Реализация данного аспекта управления риском неплатежа по ссуде производится в русле проводимой банком кредитной политики.
2.4 Информационная база для анализа и оценки кредитоспособности заемщика и направления ее использования
Одним из важнейших элементов методики анализа кредитоспособности заемщика является его информационная база. Особенность формирования и использования базы данных для анализа кредитоспособности заключается в том, что без нее невозможно реально и эффективно оценить степень риска будущих финансовых вложений кредитных ресурсов в тот или иной хозяйствующий субъект.
Используемая в анализе кредитоспособности информация должна обладать следующими основными характеристиками: полнота, достоверность, доступность и оперативность.
Ни один из источников информации не является в достаточной степени полным, так как лишь на основе комплексного изучения и оценки данных разных источников информации аналитик может делать обоснованные выводы о возможности предоставления кредитных ресурсов. Игнорирование тех или иных источников информации может сказаться на уровне риска кредитования в сторону его увеличения. Все источники информации должны быть доступны для кредитора в ходе проведения им анализа кредитоспособности клиента, так как на основе предоставляемой заемщиком бухгалтерской отчетности, учредительных документов, аудиторской информации, бизнес-планов кредитор делает свои выводы и принимает решения. Вместе с тем от того, насколько добросовестно относится заемщик к процессу формирования информационной базы, зависит степень доверия между ним и кредитором.
Степень оперативности предоставления бухгалтерской отчетности, аудиторской информации, данных рейтинговых агентств и других источников зависит от того, на каком этапе анализа кредитоспособности она используется. Степень актуальности нормативно-законодательной базы в сфере кредитных отношений во многом влияет на различные аспекты, затрагивающие права и обязанности кредиторов и заемщиков и определяющие динамику развития этого процесса в современных рыночных условиях.
В ходе проводимого анализа информация, применяемая аналитиками, не должна ограничиваться данными сугубо бухгалтерского учета и отчетности, так как это сужает возможности анализа кредитоспособности. Следовательно, информация должна включать в себя показатели, характеризующие:
состояние рынков ресурсов, используемых в производстве продукции (выполнении работ, оказании услуг);
характеристики главных конкурентов в отрасли и самой отрасли, в которой развивается или намерен развиваться в будущем хозяйствующий субъект;
состояние и предпосылки развития политической, экономической и налоговой среды в целом по стране и в регионе;
кредитную политику государства на ближайшую перспективу и т.д.
Для анализа кредитоспособности используется различная внутренняя и внешняя информация.
К внутренней информации можно отнести:
учредительные документы;
юридические документы, отражающие взаимоотношения с инвесторами, вкладчиками, поставщиками, покупателями, кредиторами, заемщиками и пр.;
статистическую отчетность;
акты ревизий, аудиторских и налоговых проверок;
бизнес-планы и технико-экономические обоснования;
первичные документы, отражающие состав и оценку основных фондов и оборотных активов, хозяйственные операции, движение денежных средств;
проектно-сметную документацию;
данные аналитического учета;
данные о личном составе персонала организации;
бухгалтерскую отчетность (включая приложения и пояснения).
Внешняя информация поступает из источников, находящихся вне организации, к такой информации относятся:
сведения из других кредитных учреждений о хозяйствующем субъекте - потенциальном заемщике;
информация из банков данных организаций, специализирующихся на ее сборе и обработке (кредитных бюро);
политическая информация, затрагивающая экономические сферы деятельности (например, запрет или ограничение на отдельные деятельности, налоговая политика государства);
макроэкономическая и специальная информация (например, о состоянии и перспективах развития различных отраслей, ставках по кредитам в кредитных учреждениях, перспективах изменения курсов валют);
данные о хозяйствующих субъектах, непосредственно связанных с деятельностью потенциального заемщика (поставщики, покупатели, инвесторы, кредиторы) и влияющих на эту деятельность;
сведения о деловой репутации (гудвилл) заемщика, а также новых и личных качествах топ-менеджмента организации;
информация об экологических аспектах деятельности организации (данные комитетов по охране окружающей среды и других подобных органов), которая может свидетельствовать о вероятности возникновения штрафных санкций, ограничении или прекращении деятельности организации вследствие ее отрицательного влияния на логическую ситуацию.
На основании устава и учредительных документов определяется состав учредителей, направление деятельности организации, размер уставного капитала, организационно-правовая форма, порядок использования прибыли, структура управления. В ходе изучения спроса на продукцию, рынков ее сбыта, обоснования цен необходимо руководствоваться обобщенными данными об объемах потребления тех или иных видов продукции (работ, услуг) в определенных регионах по группам потребителей и уровню цен, который приемлем для этих групп. Такая информация может быть получена из статистических сборников и от агентств, занимающихся ее сбором и обобщением. Она позволит сделать выводы о востребованности продукции (работ, услуг), под которую потребители привлекают кредитные ресурсы, а это в свою очередь служит сигналом организации-заемщику и кредитору о том, будет ли достаточен объем потребления продукции и принесет ли она денежные ресурсы в объеме, необходимом для погашения кредита.
В процессе инновационной деятельности нужно собирать информацию, позволяющую преобразовать научные знания в новые виды продукции (работы, услуги), создавать и применять новые, более перспективные технологии. В ходе оценки кредитной истории заемщика кредитор может прибегнуть к сведениям, предоставляемым специализированными кредитными бюро. Это могут быть данные о кредитном рейтинге организации, о ее деятельности по определенному направлению.
Аудиторская (консалтинговая) информация, представленная заемщиком кредитору, может понадобиться при оценке деятельности заемщика по широкому спектру вопросов - от оценки репутации менеджмента до оценки прибыли и ее использования. Применение такой информации зависит от объема проведенной аудиторской проверки (выборочная, полная).
На основе данных, содержащихся в технической документации, аналитик может: оценить, в какой степени организация обеспечена внеоборотными активами, и каково их техническое состояние; определить уровень их использования и его влияние на объем производства, качество продукции и другие показатели; выявить резервы повышения эффективности их использования. По результатам оценки будут сделаны выводы о том, насколько внеоборотные активы организации позволят ей выпускать продукцию достаточного объема и качества и, следовательно, насколько организация конкурентоспособна.
В ходе реализации проектов, под которые привлекаются кредитные ресурсы, необходимо обязательное проведение маркетинговых исследований по разным направлениям с целью снижения риска кредитования. Маркетинговая информация позволит кредитору понять, каким спросом будет пользоваться продукция заемщика, будет ли у него в связи с этим достаточно ресурсов для того, чтобы рассчитаться по кредиту. А сам заемщик по этой информации будет судить о том, стоит ли начинать деятельность в данном направлении и принесет ли она доход. Маркетинговые исследования должны проводиться по нескольким направлениям, в частности: изучение конкурентов и потребителей; исследование продукции и объемов ее возможного потребления; изучение мотивов поведения потребителя; оценка возможных способов продвижения продукции.
Информация о кадровом составе организации позволяет оценить квалификацию менеджмента, его опыт, способность достигать намеченных целей, в том числе в области инновационной деятельности.
Данные финансовой отчетности и бухгалтерского учета, представляющие собой систему показателей имущественного и финансового положения организации и отражающие результаты хозяйственной деятельности организации за отчетный период, потребуются для анализа разных сторон деятельности организации.
Наконец, комплексно (что не означает объективно и достоверно) все релевантные данные о заемщике формируются в документах прогнозной финансовой информации (в бизнес-планах, бюджетах, проспектах, технико-экономических обоснованиях и пр.). Именно прогнозная финансовая информация дает наиболее полные сведения, необходимые для анализа кредитоспособности заемщика. Поэтому коммерческие банки разрабатывают специальные требования к формату и содержанию прилагаемых к кредитной заявке документов (например, к содержанию бизнес-планов). Вместе с тем вырабатываются специальные процедуры экспертизы (контроля) достоверности данных документов прогнозной финансовой информации заемщика.
1.5 Подходы к оценке кредитоспособности заемщиков
В современной экономике России в период становления и развития нового типа экономических отношений, когда хозяйствуют субъекты самостоятельны в выборе большинства принимаемых ими решений, вопрос о необходимости разработки эффективной программы управления капиталом имеет первостепенное значение.
Собственный капитал организации - еще не гарантия прибыли. Однако даже если таковая существует, это не означает, что ее будет достаточно для инвестиций в развитие производства, пополнение оборотных активов и т.п. Собственные финансовые ресурсы являются основой стабильной работы организации, но вместе с тем - это достаточно малоподвижные ресурсы и рассматривать их в качестве долгосрочного источника финансирования расширенного воспроизводства основных фондов и нематериальных активов или источника пополнения оборотных активов рискованно. В результате альтернативным источником финансирования выступает заемный капитал.
В условиях становления и развития рыночных отношений кредиторам необходимо иметь точное представление о кредитоспособности их партнера. Для достижения этой цели коммерческие банки разрабатывают собственные методики определения кредитоспособности.
Кредитоспособность заемщика зависит от многих факторов, каждый из которых должен быть оценен и изучен. Значимой и весьма сложной для аналитика проблемой является определение изменения всех факторов, причин и обстоятельств, влияющих на кредитоспособность в перспективе. Поэтому цель анализа кредитоспособности заемщика состоит в комплексном изучении его деятельности для обоснованной оценки возможности вернуть предоставленные ему ресурсы и предполагает решение следующих задач: