Материал: Анализ кредиторской и дебиторской задолженности на примере ООО «Ямалспецавтострой»
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
31
К
об. КЗ
=В/КЗср (11)
Коэффициент показывает, сколько раз в среднем организация рассчиты-
вается по своим наиболее срочным обязательствам в течение года. Чем он
больше, тем лучше характеристика платежеспособности предприятия. Дли-
тельность одного оборота кредиторской задолженности:
Д
кз
=Т/К
об.КЗ
(12)
Данный коэффициент показывает, через сколько дней в среднем пред-
приятие рассчитывается с поставщиками и подрядчиками, работниками, госу-
дарством и т.д. Чем меньше, тем лучше характеристика имиджа предприятия,
его обязательств, но хуже для финансовых показателей деятельности организа-
ции.
3 этап – сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженно-
сти, который проводится в следующей таблице 2
38
.
Таблица 2
Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности
Показатели
Дебиторская задол-
женность (ДЗ)
Кредиторская задол-
женность (КЗ)
Темп прироста, %
К
об,
обороты
Срок погашения, дни
Если темп прироста выше, то это отрицательная характеристика в глазах
внешних пользователей, а для финансового менеджера наоборот. И если коли-
чество оборотов кредиторской задолженности меньше, то для внешних пользо-
вателей это негативный показатель. Наиболее приемлемым является несуще-
ственный разрыв в этих показателях.
38
Крейнина М.Н. Управление движением дебиторской и кредиторской задолженности пред-
приятия // Финансовый менеджмент. 2016. №3. С.12.
32
Анализ информации по таблице 2 может проводиться за несколько пери-
одов в разных таблицах, или в одной таблице для выявления динамики измене-
ния соотношения между дебиторской и кредиторской задолженностью.
С использованием полученных в результате данного анализа коэффици-
ентов можно определить деловую активность предприятия.
Деловая активность понимается как весь спектр усилий, направленных на
продвижение фирмы на рынках продукции, труда, капитала и как результатив-
ность и эффективность его производственно-коммерческой деятельности. Она
тесно связана с такими характеристиками организации, как инвестиционная
привлекательность общества, кредитоспособность, финансовая устойчивость.
Деловая активность оценивается с помощью ряда показателей и поэтому
является объектом экономического анализа. Показатели деловой активности -
это показатели того, насколько эффективно предприятие использует свои фи-
нансы. Показатели оборачиваемости в российской практике рассчитываются
через выручку от реализации.
Информационной базой для анализа деловой активности традиционно
является бухгалтерская (финансовая) отчетность организации. Для целей внут-
реннего анализа используются данные синтетического и аналитического учета.
Общая оценка деловой активности наглядно представлена на рисунке 1
39
.
Оценка деловой активности
Качественные критерии
Количественные критерии
Абсолютные
показатели
Относительные пока-
затели
Широта
вне
ш-
них и
внутренних
рынков сбыта
Деловая реп
у-
тация
Конкурентн
о-
способность
товаров
Соотношение
темпов роста чистой
прибыли, выручки,
средней величины а
к-
тивов
Показатели
оборач
иваемости
Показатели
рентабельности акт
и-
вов и кап
итала
Рисунок 1. Оценка деловой активности
39
Джалаев Т.К. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности предприятия // Экономический
анализ: теория и практика. 2015. №7. С.31.
33
Коэффициент общей оборачиваемости показывает эффективность ис-
пользования всех имеющихся ресурсов и количество полных циклов производ-
ства и обращения, приносящих прибыль, за период:
К = Выручка /( Внеоборотные активы + оборотные активы) (13)
Если полученный показатель ниже среднего по промышленности, то он
показывает, что предприятие при данном размере инвестиций в активы исполь-
зует ресурсы неэффективно.
Коэффициенты оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолжен-
ности были рассмотрены ранее.
Коэффициент оборачиваемости запасов показывает интенсивность их ис-
пользования и определяется как отношение средней величины запасов к выруч-
ке от реализации товаров, работ (услуг). Определяется он по формуле
40
:
К=Выручка/Запасы (14)
или
К = Себестоимость продаж /Запасы (15)
Чем меньше коэффициент, тем меньше излишки неликвидных запасов и в
случае необходимости в финансах предприятие быстро сможет продать данные
товарно-материальные ценности (ТМЦ). Но и малые запасы ТМЦ влекут за со-
бой сбои в производстве.
Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах и краткосрочных фи-
нансовых вложениях показывает среднюю скорость трансформации дебитор-
ской задолженности, денежных средств, краткосрочных вложений и прочих ак-
40
Джалаев Т.К. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности предприятия // Экономический
анализ: теория и практика. 2015. №7. С.32.
34
тивов (за исключением запасов) в готовую продукцию. Определяется как отно-
шение активов текущих минус запасы (при этом нужно исключить «Товары от-
груженные) к среднемесячной выручке за отчетный период:
К = Выручка/(ДЗ + Краткосрочные фин. вложения + Денежные средства) (16)
Увеличение оборачиваемости средств в расчетах оценивается как поло-
жительная характеристика, а снижение показывает на уменьшение объема про-
даж, спроса на продукцию или услуги, или на рост дебиторской задолженности.
Также целесообразно рассчитать период оборота, показывающий, за
сколько дней анализируемый объект совершил кругооборот в финансово-
хозяйственной деятельности предприятия. Измеряется он в количестве дней
41
:
Поборота = 360 дней / Коборачиваемости (17)
Таким образом, для улучшения организации расчетов с поставщиками и
покупателями рекомендуется постоянно следить за соотношением дебиторской
и кредиторской задолженности, так как значительное преобладание дебитор-
ской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и
делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирова-
ния, а превышение кредиторской задолженности над дебиторской может при-
вести к неплатежеспособности предприятия.
1.3 Информационная база анализа дебиторской и кредиторской
задолженности
Результативность экономического анализа хозяйственной деятельности в
значительной степени зависит от его информационного и методического обес-
печения. Все источники данных делятся на плановые, учетные и внеучетные
42
.
41
Жиделева В.В. Экономика предприятия: конспект лекций. М., 2014. С.108.
35
К источникам информации планового характера традиционно относятся
все типы планов, которые разрабатываются на предприятии - перспективные,
текущие, оперативные, технологические карты, а также нормативные материа-
лы, ценники, сметы, проектные задания и др.
Источниками информации учетного характера являются все данные, со-
держащие документы бухгалтерского, оперативного и статистического учета и
отчетности
43
.
Главная роль в информационном обеспечении анализа принадлежит бух-
галтерскому учету и отчетности, в которых наиболее полно отражаются хозяй-
ственные процессы, явления и их результаты.
Полный и своевременный анализ данных, которые имеются в сводных и
первичных учетных регистрах и отчетности, обеспечивает принятие необходи-
мых мер, направленных для улучшения выполнения планов, достижения
наилучших результатов хозяйствования.
Данные статистического учета и отчетности, в которых содержится коли-
чественная характеристика массовых процессов и явлений, используются для
углубленного изучения и осмысления взаимосвязей, выявления экономических
закономерностей.
Оперативный учет и отчетность способствуют наиболее быстрому по
сравнению со статистикой или бухгалтерским учетом обеспечению анализа не-
обходимыми данными (например, о производстве и отгрузке продукции, о со-
стоянии производственных запасов) и тем самым создают условия для повыше-
ния эффективности проводимых аналитических исследований.
Учетным документом, согласно данной классификации, является и эко-
номический паспорт предприятия, где накапливаются данные о результатах хо-
зяйственной деятельности за несколько прошедших лет. Значительная детали-
зация показателей, которые содержатся в паспорте, позволяет провести много-
42
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник. М., 2015. С.112.
43
Савицкая Г.В. Экономический анализ: учебник. М., 2015. С.471.
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/3633