Курсовая работа: Особенности организации корпоративных финансов коммунального хозяйства

В Таблице 2.13 представлен анализ деловой активности исследуемого предприятия.

Таблица 2.13 - Анализ деловой активности МП «Водоканал», 2014 - 2015 гг.

Анализ показателей деловой активности позволяет сделать вывод о снижении эффективности использования ресурсов в МП «Водоканал». Имущество предприятия не успевает сделать даже один оборот в год.

Таким образом, можно сделать вывод о том, что исследуемое предприятие, являясь ликвидным и финансово устойчивым, неэффективно использует свои ресурсы.

2.3 Анализ финансовых результатов МП «Водоканал»

Анализ отчета о финансовых результатах предполагает:

- анализ структурной динамики доходов и расходов предприятия;

- расчет влияния факторов на формирование прибыли.

В Таблице 2.14 представлены исходные и аналитические показатели о финансовых результатов за 2014 - 2015 гг. для проведения структурно-динамического (вертикального и горизонтального) анализа. Они отражают состав, структуру и динамику доходов и расходов МП «Водоканал».

Таблица 2.14 - Показатели состава, структуры и динамики доходов и расходов МП «Водоканал», 2014 - 2015 гг.

Как видно из Таблицы 2.14 общая величина доходов на протяжении всего анализируемого периода имеет тенденцию к уменьшению: так, если в 2014 году величина доходов составила 824466 тыс.руб., то в 2015 году - 6899017 тыс.руб. (абсолютный прирост по отношению к 2013 году составил 736996 тыс.руб., относительное снижение составило 10,61%). Значительное влияние на протяжении всего анализируемого периода на снижение доходов оказывает выручка предприятия, именно она является преобладающим источником дохода, однако прослеживается тенденция к незначительному уменьшению ее удельного веса (94,46% в 2014 году, 91,70% в 2015 году).

Следует отметить, что более высокое «качество» доходов любой компании характеризует большая доля доходов, получаемых в рамках обычных видов деятельности, т.е. за счет выручки от продаж товаров, продукции, работ, услуг. Получение прочих видов доходов также способствует росту прибыли организации, но вместе с тем имеет эпизодический характер. Таким образом, можно сделать вывод о высоком качестве доходов в исследуемой организации.

Расходы организации на протяжении всего анализируемого периода также снижаются. Темп снижения доходов организации (-10,61%) является практически сопоставимым с темпом снижения расходов (-10,45%). Таким образом, доходы в МП «Водоканал» снижаются более высокими темпами, чем расходы, что негативным образом отразилось на динамике коэффициента соотношения доходов и расходов, его снижение составило -0,0017.

Далее проведем анализ прибыли, который считаем целесообразным начать с оценки общей величины и ее элементов в динамике (Таблица 2.15).

Таблица 2.15 - Основные факторы формирования чистой прибыли МП «Водоканал», 2014 - 2015 гг.

Как видно из Таблицы 2.15 показатель чистой прибыли в 2015 году, снизился на 1621 тыс.руб. В 2014 г. формирование чистой прибыли происходило исключительно за счет основной деятельности, тогда как в 2015 году - за исключительно за счет прочей операционной деятельности, т.к. прибыль от продаж принимала отрицательное значение (-3224 тыс.руб.).

В Таблице 2.16 представлен расчет влияния факторов на прибыль до налогообложения в исследуемом предприятии в 2014 - 2015 г.г.

Таблица 2.16 - Расчет влияния факторов на прибыль до налогообложения в МП «Водоканал», 2014 - 2015 гг.

В 2015 году положительное влияние на финансовый результат до налогообложения в организации оказало снижение себестоимости оказываемых услуг и сальдо прочих доходов и расходов. Выручка от продаж снизилась на 102989 тыс.руб. и отрицательно повлияла на финансовый результат до налогообложения в МП «Водоканал». Снижение чистой прибыли в исследуемом предприятии в 2015 году по сравнению с 2014 годом вызвано исключительно снижением объемом продаж.

2.4 Предложения и рекомендации организации корпоративных финансов МП «Водоканал»

На основании проведенного анализа организации корпоративных финансов МП «Водоканал» стоит отметить, что на сегодняшний день на предприятии есть несколько проблем: сокращение доходов предприятия более высокими темпами, чем расходов; неэффективное использование ресурсов; а также увеличение дебиторской и кредиторской задолженности.

Составим план-прогноз изменения показателя себестоимости (Таблица 2.17).

Таблица 2.17 - Прогноз себестоимости продукции в 2016 г.

Расчет среднегодового темпа изменения себестоимости в 2015 году был рассчитан по формуле:

Тср.с. = С2015/С2014*100% (2.1)

где,

Тср.с. - показатель среднегодового темпа изменения себестоимости за 2015 год, %;

С2015, С2014 - показатель себестоимости за 2015 и 2014 год.

Тср.с.=679044/739183*100%=92%

Таким образом, планируемая себестоимость, а, следовательно, и кредиторская задолженность на 2016 г. составит 645000 руб.

Бюджет расчетов с кредиторами представлен в таблице 2.18. Погашение кредиторской задолженности предполагается в размере полученной дебиторской задолженности.

Таблица 2.18 - План погашения кредиторской задолженности предприятия МП «Водоканал» на 2015 г., тыс. руб.

*прогнозный показатель

Остаток долга на конец 2015 года был рассчитан с применением следующей формулы:

Ост.д.к.г.=Ост.д.н.г.+Об.-Пз. (2.2)

где,

Ост.д.к.г. - остаток долга на конец года;

Ост.д.н.г. - остаток долга на начало года;

Об. - обязательства предприятия;

Пз. - погашение задолженности.

Таким образом, на основании проведенных расчетов можно сказать, что кредиторская задолженность предприятия сократится на 57402 тыс. руб. за счет сокращения остатков запасов на конец года, а также задолженности перед поставщиком этих запасов.

МП «Водоканал» необходимо проводить следующие мероприятия:

- осуществлять рациональное управление дебиторской и кредиторской задолженностью;

- сделать финансовый менеджмент наиболее качественным;

- составить план с возможными вариантами эффективного использования свободных денежных средств;

- поддерживать, улучшать текущее финансовое положение и ликвидность предприятия.

Реализация указанных мероприятий позволит МП «Водоканал» эффективно организовать финансы предприятия.

Заключение

Финансовое состояние организации - это важнейшая характеристика обеспечения финансовой независимости организации в ее текущей, инвестиционной и финансовой деятельности в исследуемый период времени и в перспективе. Анализ финансового состояния состоит в получении объективной оценки результатов финансово-хозяйственной деятельности организации применительно к информационным потребностям пользователей в целях его дальнейшего улучшения и стабилизации на основе методики прогнозирования основных тенденций будущего развития.

Основным видом деятельности МП «Водоканал» являются водоснабжение и водоотведение. Источниками водоснабжения города являются месторождения подземных вод. Исследуемое предприятие является крупным и социально-значимым для города Ханты-Мансийска. Предприятие, кроме того, что обеспечивает водоснабжением город (источник - месторождения подземных вод), еще и предоставляет рабочие места для большого количества людей.

Основная деятельность исследуемого предприятия в 2013 и 2015 гг. являлась убыточной, показатели рентабельности принимают низкие значения, фондоотдача и коэффициент оборачиваемости имеют отрицательную динамику, что свидетельствует о неэффективной деятельности МП «Водоканал».

Особенности организации и ведения учета в МП «Водоканал» определяются рабочими документами. Основными из них являются: документ об учетной политике предприятия; утвержденные руководителем формы первичных учетных документов; графики документооборота; утвержденный руководителем План счетов бухгалтерского учета; утвержденные руководителем формы внутренней отчетности. Бухгалтерский учет в МП «Водоканал» автоматизирован.