Дипломная работа: Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости (на примере ООО "Астраханские Цифровые Технологии")
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
65
оборачиваемости средств в динамике рассматривается, как положительная
тенденция.
Общая схема контроля дебиторской задолженности, предлагаемая ООО
«Астраханские цифровые технологии», включает в себя несколько этапов:
- этап 1. Задается критический уровень дебиторской задолженности; все
расчетные документы, относящиеся к задолженности, превышающей
критический уровень, подвергаются проверке в обязательном порядке;
- этап 2. Из оставшихся расчетных документов делается контрольная
выборка;
- этап 3. Проверяется реальность сумм дебиторской задолженности в
отобранных документах. В частности могут направляться письма контрагентам
с просьбой подтвердить реальность проставленной в документе или
проходящей в учете суммы.
Одной из ключевых проблем ООО «Астраханские цифровые технологии»
на сегодняшний день является проблема дефицита денежных средств, т.е.
высоколиквидных активов. Это обусловлено активным предоставлением
коммерческого кредита клиентам, отсутствием жесткого контроля за
инкассированием предоставленных коммерческих кредитов и, следовательно,
увеличением срока оборачиваемости дебиторской задолженности.
Для осуществления эффективного контроля получения средств за
оказанные услуги необходимо ввести четкое разграничение функций персонала
по управлению дебиторской задолженностью. В таблице 14 представлен
предлагаемый регламент.
Таким образом, ответственность за управление дебиторской
задолженностью строго разграничивается между оперативной, коммерческой,
финансовой и юридической службами.
66
Таблица 14.
Регламент управления дебиторской задолженностью в ООО
«Астраханские цифровые технологии»
Этап управления
дебиторской
задолженностью
Процедура
Ответственное
лицо/подразделение
1
2
3
Срок оплаты не
наступил
Заключение договора
Коммерческий директор
Оказание услуг по оформлению,
эксплуатации, обслуживанию;
выставление предварительного
счета; контроль оплаты
предварительного счета до
оказания услуги
Офис-менеджер
За 2-3 дня до наступления
критического срока оплаты -
звонок с напоминанием об
окончании периода отсрочки, а
при необходимости - сверка сумм
Офис-менеджер
Контроль получения счетов-
фактур от поставщиков
сопутствующих/дополнительных
услуг (настройка, установка,
обслуживание.);
информирование коммерческой
службы о поступлении или не
поступлении средств по
выставленным счетам
Бухгалтерия
Срок оплаты не
наступил
Перевыставление счетов по
дополнительным услугам других
служб, не включенным в
договорные ставки
Офис-менеджер,
бухгалтерия
Просрочка до 45
дней
При неоплате в срок - звонок с
выяснением причин,
формирование графика платежей;
направление уведомления
Офис-менеджер, юрист
Просрочка от 45 до
90 дней
Предарбитражное
предупреждение
Юрист
Просрочка от 90 до
180 дней
Ежедневные переговоры с
ответственными лицами
Офис-менеджер
Просрочка свыше
180 дней
Официальная претензия;
подача иска в арбитражный суд
Юрист
Схема распределения ответственности построена таким образом, что
коммерческая служба разрабатывает и заключает договор, удовлетворяющий
интересы обеих сторон, ведет прямые переговоры с заказчиками; оперативные
сотрудники (офис-менеджер) занимаются документальным оформлением
непосредственно оказываемых услуг, осуществляют взаимодействие с другими
подразделениями железнодорожными и автоперевозчиками, поэтому
67
выставление предварительных счетов и счетов за дополнительные услуги, не
включенные в договорные ставки, осуществляется именно офис-менеджером;
финансовая служба (бухгалтерия) берет на себя информационную и
аналитическую поддержку; а юрист обеспечивает юридическое сопровождение.
Существуют значительные внутренние резервы и механизмы,
позволяющие управлять дебиторской задолженностью более эффективно и
получить дополнительные оборотные средства.
Чтобы эффективно управлять дебиторской задолженностью,
предприятию необходимо выполнять следующие рекомендации:
1. Контролировать состояние расчетов с клиентами и своевременно
предъявлять исковые заявления.
2. Ориентироваться на возможно большее число заказчиков с целью
уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными
потребителями.
3. Следить за соответствием кредиторской и дебиторской задолженности.
Поскольку доля денежных средств и краткосрочных финансовых
вложений в балансе ООО «Астраханские цифровые технологии» весьма
незначительна, наиболее ликвидным активом, находящимся в распоряжении
предприятия, должна быть дебиторская задолженность.
Рассмотрим основные направления политики ускорения и повышения
эффективности расчетов, к которым относят:
- учет векселей в расчетах,
- факторинговые операции,
- спонтанное финансирование.
Пример расчёта скидки покупателя в зависимости от суммы и размера
оплаты представлен в таблице 15.
ООО «Астраханские цифровые технологии» на все используемые при
работах и продаваемые комплектующие и запчасти делает наценку в среднем
15-20%. Таким образом, потери в 2,7 %, рассчитанные в таблице 15,
неощутимы.
68
Таблица 15.
Пример расчёта скидки покупателя
Размер оплаты
Сумма
покупки
Скидка, %
Сумма
скидки, руб.
Выручка
1
2
3
4
5
100 % оплата
15498
5
774,9
14723,1
80 % оплаты
15498
1
155
15343
100 % оплата
4839
3
145,2
4693,8
80 % оплаты
4839
0,5
24,2
4814,8
Итого:
40674
х
1099,3
39574,7
Средний
процент скидки
2,7
Также, по нашему мнению, следует отказаться от монополии отдельных
клиентов, т.к. чем больше количество покупателей, тем меньше риск их
неплатежеспособности.
ООО «Астраханские цифровые технологии» находится в
неудовлетворительном финансовом состоянии. Это связано с тем, что
значительная часть собственных средств используется во внеоборотных
активах из-за специфики работы предприятия (лизинговое оборудование
числится в составе долгосрочных вложение в материальные ценности). Это
обстоятельство привело к тому, что на предприятии сложился низкий уровень
маневренности и обеспеченности запасов и затрат собственными источниками.
Считаем, что в данной ситуации можно порекомендовать во-первых, расширить
долгосрочные заимствования. Долгосрочный кредит имеет свои преимущества:
ниже процент, чем по краткосрочному кредиту, возмещение растянуто во
времени; во-вторых, следует реинвестировать прибыль, т.е. вкладывать в
производство, сократив временно выплаты в пользу учредителей.
Финансово-устойчивая, платежеспособная организация имеет
конкурентные преимущества перед другими организациями той же сферы
деятельности в привлечении инвестиций, в получении кредитов, в выборе
поставщиков и в подборе квалифицированных кадров, своевременно и
полностью погашает свои обязательства перед бюджетом, работниками,
акционерами, кредитными и другими финансовыми учреждениями. Чем выше
финансовая устойчивость организации, тем более она независима от изменения
рыночной конъюнктуры, тем меньше риск банкротства.
69
Учитывая многообразие показателей финансовой устойчивости, различие
уровня их критических оценок и возникающие в связи с этим сложности в
оценке кредитоспособности предприятия и риска его банкротства, многие
отечественные и зарубежные экономисты рекомендуют использовать третий
метод диагностики вероятности банкротства – интегральную оценку
финансовой устойчивости на основе скорингового анализа. Методика
кредитного скоринга впервые была предложена американским экономистом Д.
Дюраном в начале 40-х гг.
Сущность этой методики - классификация предприятия по степени риска
исходя из фактического уровня показателей финансовой устойчивости и
рейтинга каждого показателя, выраженного в баллах на основе экспертных
оценок (таблица 16):
- 1 класс – предприятие с хорошим запасом финансовой устойчивости,
позволяющим быть уверенным в возврате заемных средств;
-2 класс – предприятия, демонстрирующие некоторую степень риска по
задолженности, но еще не рассматриваются как рискованные;
-3 класс - проблемные предприятия;
- 4 класс – предприятия с высоким риском банкротства даже после
принятия мер по финансовому оздоровлению. Кредиторы рискуют потерять
свои средства и проценты;
- 5 класс – предприятия высочайшего риска, практически
несостоятельные.
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/3956