Дипломная работа: Анализ финансового состояния организации и разработка мероприятий по улучшению ее финансового состояния (на примере ООО "Пальмира")
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
37
Таблица 4
Данные по анализу группировки активов и пассивов
Показатели
2015
2016
2017
2018
Изменение к предыдущему периоду
2016
2017
2018
Тыс.
руб.
% к
валют
е
балан
са
Тыс.
руб.
% к
валют
е
балан
са
Тыс.
руб.
% к
валют
е
балан
са
Тыс.
руб.
% к
валют
е
балан
са
Тыс
.
руб
.
%
Темп
рост
а, %
Тыс
.
руб
.
%
Темп
роста,
%
Тыс
.
руб
.
%
Темп
рост
а, %
Активы
Наиболее
ликвидные
активы (А1)
502
8
17,21
582
7
16,35
618
6
14,48
991
0
19,77
799
-
0,8
6
115,
89
359
-
1,8
7
106,1
6
372
4
5,2
9
160,
2
Быстро
реализуемые
активы (А2)
374
4
12,81
406
4
11,4
443
3
10,37
392
6
7,83
320
-
1,4
1
108,
55
369
-
1,0
3
109,0
8
-
507
-
2,5
4
88,5
6
Медленно
реализуемые
активы (А3)
155
80
53,32
199
09
55,86
253
90
59,42
283
08
56,48
432
9
2,5
4
127,
79
548
1
3,5
6
127,5
3
291
8
-
2,9
4
111,
49
Труднореализу
емые активы
(A4)
486
9
16,66
583
9
16,38
672
2
15,73
797
5
15,91
970
-
0,2
8
119,
92
883
-
0,6
5
115,1
2
125
3
0,1
8
118,
64
Баланс
292
21
100
356
41
100
427
31
100
501
19
100
642
0
0
121,
97
709
0
0
119,8
9
738
8
0
117,
29
Пассивы
Наиболее
срочные
обязательства
(П1)
608
5
20,82
939
3
26,36
127
43
29,82
149
28
29,79
330
8
5,5
4
154,
36
335
0
3,4
6
135,6
6
218
5
-
0,0
3
117,
15
Краткосрочные
пассивы (П2)
387
1,32
422
1,18
698
5
16,35
106
0
2,11
35
-
0,1
4
109,
04
656
3
15,
17
1655,
21
-
592
5
-
14,
24
15,1
8
38
Продолжение таблицы 4
Долгосрочн
ые пассивы
(П3)
8112
27,7
6
6741
18,9
1
2122
4,97
6341
12,6
5
-
137
1
-
8,8
5
83,1
-
461
9
-
13,9
4
31,48
421
9
7,6
8
298,8
2
Собственны
й капитал
предприяти
я (П4)
1463
7
50,0
9
1908
5
53,5
5
2088
1
48,8
7
2779
0
55,4
5
444
8
3,4
6
130,3
9
179
6
-
4,68
109,4
1
690
9
6,5
8
133,0
9
Баланс
2922
1
100
3563
9
100
4273
1
100
5011
9
100
641
8
0
121,9
6
709
2
0
119,9
738
8
0
117,2
9
Доля быстрореализуемых активов равна 7,83% общей суммы оборотных средств. Медленно реализуемые активы
составляют 56,48%. Группировка активов предприятия показала, что в структуре имущества за отчетный период
преобладают медленно реализуемые активы (А3) на общую сумму 28308 тыс. руб. Анализ таблицы 4 свидетельствует о
том, что величина активов возросла в основном за счет наиболее ликвидных активов (А1) (5, 29%). Доля наиболее
ликвидных активов возросла до 19,77% оборотных средств. Доля быстрореализуемых активов сократилась на 2,54%.
Наиболее ликвидные активы (денежные средства) появились в следствие сокращения быстрореализуемых активов
(погашения дебиторской задолженности). Доля медленно реализуемых активов сократилась незначительно. Доля
труднореализуемых активов увеличилась незначительно.
В структуре пассивов в отчетном периоде преобладает собственный капитал предприятия (П4) на общую сумму
27790 тыс. руб. Также предприятие привлекает краткосрочные кредиты и займы (П2 > 0).
Условие абсолютной ликвидности баланса: А1 ≥ П1, А2 ≥ П2, А3 ≥ П3, А4 ≤ П4. Анализ ликвидности баланса за
2015-2018 годы представлен в таблице 5.
39
Таблица 5
Анализ ликвидности баланса за 2015-2018 годы
Актив
Пассив
Условие
Излишек (недостаток) платежных средств,
тыс. руб.
2015 год
A1=5028
П1=6085
≤
-1057
A2=3744
П2=387
≥
3357
A3=15580
П3=8112
≥
7468
A4=4869
П4=14637
≤
-9768
2016 год
A1=5827
П1=9393
≤
-3566
A2=4064
П2=422
≥
3642
A3=19909
П3=6741
≥
13168
A4=5839
П4=19085
≤
-13246
2017 год
A1=6186
П1=12743
≤
-6557
A2=4433
П2=6985
≤
-2552
A3=25390
П3=2122
≥
23268
A4=6722
П4=20881
≤
-14159
2018 год
A1=9910
П1=14928
≤
-5018
A2=3926
П2=1060
≥
2866
A3=28308
П3=6341
≥
21967
A4=7975
П4=27790
≤
-19815
В анализируемом периоде у предприятия не достаточно денежных
средств для погашения наиболее срочных обязательств к 2018 году недостаток
составляет 5018 тыс. руб.. Выполненный расчет абсолютных величин по
платежному излишку или недостатку показывает, что наиболее ликвидные
активы покрывают лишь 66,4% обязательств (9910 / 14928 * 100%). В
соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени
ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть
достаточно для покрытия среднесрочных обязательств (краткосрочной
задолженности за минусом текущей кредиторской задолженности). В данном
случае это соотношение выполняется – у предприятия достаточно
краткосрочной дебиторской задолженности для погашения среднесрочных
обязательств. Медленно реализуемые активы покрывают долгосрочные
пассивы (излишек 21967 тыс. руб.) Труднореализуемые активы меньше
постоянных пассивов (у предприятия имеются собственные оборотные
40
средства), т.е. соблюдается минимальное условие финансовой устойчивости. Из
четырех соотношений характеризующих наличие ликвидных активов у
организации за рассматриваемый период выполняется три. Баланс организации
в анализируемом периоде можно назвать ликвидным, но он не является
абсолютно ликвидным. ООО «Пальмира» за отчетный период следует
проработать структуру баланса, чтобы иметь возможность отвечать по своим
обязательствам.
Динамика показателей ликвидности за 2015-2018 год представлены в
таблице 6.
Таблица 6
Динамика показателей ликвидности за 2015-2018 год
Показатели
Значение
Изменение
Нормативное
ограничение
2015
2016
2017
2018
2016
2017
2018
Общий
показатель
ликвидности
0,9163
0,795
0,7096
0,8023
-
0,121
-
0,0854
0,0927
не менее 1
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
0,7769
0,5937
0,3136
0,6198
-
0,183
-0,28
0,306
0,2 и более.
Допустимое
значение 0,1
Коэффициент
срочной
ликвидности
1,3554
1,0077
0,5383
0,8654
-
0,348
-0,469
0,327
не менее 1.
Допустимое
значение 0,7-
0,8
Коэффициент
текущей
ликвидности
3,7627
3,0362
1,8253
2,636
-
0,727
-1,211
0,811
не менее 2,0
Соответствующим норме оказался коэффициент абсолютной
ликвидности (0,6198 при норме 0,2). За рассматриваемый период коэффициент
вырос на 0,306. Значение коэффициента быстрой ликвидности оказалось ниже
допустимого. Это говорит о недостатке у организации ликвидных активов,
которыми можно погасить наиболее срочные обязательства. За
рассматриваемый период коэффициент вырос на 0,327.
Коэффициент текущей ликвидности в отчетном периоде находится
выше нормативного значения 2, что говорит о том, что предприятие в полной
мере обеспечено собственными средствами для ведения хозяйственной
деятельности и своевременного погашения срочных обязательств. За
рассматриваемый период коэффициент вырос на 0,811.
41
Рассчитаем показатель утраты платежеспособности за 2018.
К утр. платеж = (2,636+3/12*(2,636-1,8253))/2=1,4
На конец анализируемого периода значение показателя выше 1,
следовательно, риск утратить свою платежеспособность в ближайшие три
месяца отсутствует.
Поскольку в процессе анализа изучается текущая и перспективная
платежеспособность, текущая платежеспособность за анализируемый период
может быть определена путем сопоставления наиболее ликвидных средств и
быстро реализуемых активов с наиболее срочными и краткосрочными
обязательствами.
Текущая платежеспособность считается нормальной, если соблюдается
условие, А1 + А2 ≥ П1 + П2 и это свидетельствует о платежеспособности
(неплатежеспособности) на ближайший к рассматриваемому моменту
промежуток времени.
Текущая платежеспособность за 2015: 5028+3744≥6085+387
На конец анализируемого периода организация платежеспособна,
платежный излишек составил 2300 тыс. руб. (8772 - 6472), на конец периода
возможности превышают обязательства организации в 1,4 раза.
Текущая платежеспособность за 2016: 5827+4064≥9393+422
На конец анализируемого периода организация платежеспособна,
платежный излишек составил 76 тыс. руб. (9891 - 9815), на конец периода
возможности практически равны обязательствам организации.
Текущая платежеспособность за 2017: 6186+4433<12743+6985
На конец анализируемого периода организация неплатежеспособна,
платежный недостаток составил 9109 тыс. руб. (10619 - 19728), на конец
периода обязательства превышают возможности организации в 1,9 раза.
Текущая платежеспособность за 2018: 9910+3926<14928+1060
На конец анализируемого периода организация неплатежеспособна,
платежный недостаток составил 2152 тыс. руб. (13836 - 15988), на конец
периода обязательства превышают возможности организации в 1,2 раза.
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/4671