Раскрытие информации в бухгалтерской отчетности происходит не полностью. Самым часто встречающимся примером является нарушение требований ПБУ 11/2008 «Информация о связанных сторонах» (также в нем описаны случаи, когда организации необходимо раскрывать информацию о связанных сторонах - пункт 6 в этом ПБУ): полное не раскрытие информации о размерах вознаграждений, которые выплачиваются управленческому персоналу.
Все примеры демонстрируют наличие в отчетности существенных искажений.
В данном параграфе хотелось бы уделить внимание на то, что данные ситуации и примеры демонстрируют разные возможности и трактовки учетной политики любой организации, которые могут привести к завышению/ занижению балансовых статей и как следствие балансовых показателей, поэтому две полностью (помимо учетной политики) одинаковые организации могут иметь на выходе различные финансовые результаты, на это обязательно стоит обращать внимание инвесторам или кредиторам. Безусловно, что для любой публичной компании есть необходимость вести учет согласно МСФО, данный факт оказывает свое влияние на финансовую отчетность, стремясь её унифицировать и сделать более прозрачной, что в конечном итоге должно снизить информационные риски для инвестора. Для непубличных компаний, которые имеют право не раскрывать всю свою отчетность целиком многие подобные огрехи даже не будут обнаружены какое-то время, что и создает риски в основном для кредиторов или государства. Также как уже было сказано, иногда даже четко прописанные стандарты (МСФО) нарушаются, что приводит к искажению финансовой отчетности. Проведение агрессивной учетной политики зачастую не является чем-то незаконным, и в следствии этого многим компаниям выгодно ее использовать, так как во многих случаях (если удастся доказать это надзорному органу) компания может, например, вполне разумно учесть некоторые затраты. Данное утверждение характерно (употребимо) в отношении различий между бухгалтерским и налоговым учетом.
Глава 3. Способы выявления и противодействия фальсификации финансовой отчетности
3.1 Методы выявления фальсификации финансовой отчетности
Одним из самых эффективных методов выявления искажений финансовой отчетности можно назвать изучение отчетности на предмет аномальных явлений: наличие противоречивых изменений показателей финансовой отчетности и резкие отличия относительно показателей предшествующего отчетного периода. Для раскрытия фальсификации финансовых результатов надлежит устремить свое внимание на показатели деятельности компаний, в них внимательный аналитик может усмотреть несостыковки. К таким индикаторам в случае завышения дохода можно отнести: резкие изменения связанные, либо с увеличением прибыли, либо с политикой признания доходов организации; рост выручки без соответствующего роста денежных средств; остатки на счетах дебиторской задолженности либо высоки, либо присутствует их резкий рост; наличие крупных и необычных сделок ближе к концу отчетного периода; по окончании отчетного периода наблюдается резкий рост возвратов продукции; рост запасов при одновременном снижении кредиторской задолженности и др. Всегда также стоит акцентировать внимание на специфике отрасли и специфике деятельности компании, от этого будут меняться показатели на которые стоит обращать повышенное внимание. Также стоит определить критерии, по которым отклонения будут считаться аномальными.
Для раскрытия подобного рода искажений стандартно используется набор аналитических процедур:
§ Горизонтальный анализ: позволяет анализировать тенденции и отклонения размера конкретных статей относительно предыдущих отчетных периодов.
§ Вертикальный анализ: позволяет провести анализ отношения конкретных статей к обобщающему показателю (то есть определить удельный вес) и сравнить структурные изменения во всех формах отчетности относительно предыдущего отчетного периода или в условиях объективных факторов (сезонность) с другим уместным периодом.
§ Финансовый анализ: исследование изменений коэффициентов или показателей.
Комбинация методов сравнительного анализа возможна и помогает лучше обосновать нестандартность событий и фактов. Помимо этих процедур можно привести и другие:
§ Проведение контроля за нестандартными и возможно преднамеренно усложнёнными операциями, которые совершаются преимущественно ближе к концу отчетного периода.
§ Осуществление проверок бухгалтерских записей по отношению, к которым проводились корректировки или вносились изменения особенно ближе к концу отчетного периода.
§ Определение хозяйственных операций, которые необычны для деятельности компании. Исследование вероятности участия в необычных крупных сделках аффилированных лиц и рассмотрение источников средств для финансирования таких сделок.
§ Необходимость удостовериться в наличии и правильности первичной документации для нестандартных бухгалтерских записей.
§ В целях проверки дебиторской задолженности необходимо тщательно изучить её состав и структуру.
В данных случаях объектом анализа является непосредственно финансовая отчетность. Зачастую в идентификации манипуляций финансовой отёчностью значительную роль может играть нефинансовая информация и ее анализ: подтверждения реальности событий и операций (факта продажи товара и соответствующей ей первичной документации); проверка контрагентов (служба ФНС сейчас это может обеспечить относительно уплачиваемости налогов); проведение инвентаризации, что позволит подтвердить фактическое наличие этого имущества и его состояние, а также его оценку (стоимость относительно указанной в балансе); возможно получение от добросовестных контрагентов писем подтверждений с целью проверки правильности оценки остатков по счетам (дебиторской задолженности, кредиторской задолженности, задолженности по займам и кредитам); внешняя проверка финансовой отчетности (увязка самих форм друг с другом, наличие и правильность её реквизитов, определение логики экономических показателей); анализ отношений с аудиторами (часто меняется внешний аудитор; наличие и качество внутрифирменного аудита; наличие отказов аудиторов в вынесении суждения или наличие свидетельств, что аудитор выражал несогласие с представленной документацией); проверка на наличие проблем с налоговыми органами (возможно нарушения законодательства), частые проверки контролирующих органов; посмотреть на цели и использование привлеченных денежных средств, традиционно считается что долгосрочные кредиты или займы должны идти на формирование внеоборотных активов, а краткосрочные на оборотные активы.
Простейшими способами обнаружения искажений в балансе являются следующие: пересчитать и сравнить итог по балансу (актив и пассив на их равенство), так как в отчетности могут быть указаны просто одинаковые цифры; посмотреть остатки по счетам на конец одного и начало другого отчетного периода они разумеется должны совпадать; проанализировать конкретную статью («добавочный капитал»), его резкое изменение или просто появление (при отсутствии в прошедших отчетных периодах) без объективных на то причин, свидетельствует о возможной недостоверности отчетности. фальсификация финансовый отчетность актив
Существуют и другие способы выявления фальсификаций их нельзя назвать стандартными, но они также требуют удаления внимания, так как могут быть интересны для использования.
Финансовый анализ, как способ выявления фальсификаций финансовой отчетности
Финансовыми индикаторами могут послужить такие финансовые показатели, рассчитываемые на базе показателей, имеющихся в финансовой (бухгалтерской) отчетности. Стоит сказать, что для выявления фальсификаций одного показателя будет недостаточно, но также и большое количество их не надо. Оптимальный объем показателей может быть следующим: это показатели темп роста - темп роста выручки от продаж, финансового рычага, качества активов, оборачиваемости дебиторской задолженности (в днях), темп роста доли расходов, который относится к выручке от продаж, доли расходов по амортизации в первоначальной стоимости ОС и темпа снижения доли прибыли в выручке.
МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» пункт 59, свидетельствует о необходимости оценки факторов для распознавания факта объективности убытков, и одним из таких факторов является определение финансовых рисков для заемщиков. При анализе финансовой отчетности заемщика по ряду финансовых показателей (финансовый рычаг, коэффициент ликвидности и тд.) имеет значение оценивать риск умышленных манипуляций, проводимых с отчетностью, как одну из частей финансового риска. Эта методика осуществима по отношению к новым клиентам, но и к старым тоже.
В попытках фальсифицировать отчетность имеющей главную задачу - приукрашивание финансовых показателей, организации осуществляют сделки, приводящие к значительным структурным изменениям финансовой отчетности, которые нестандартны для предыдущих периодов. Данные манипуляции возможно обнаружить по итогу сопоставления отчетности организаций, осуществлявших фальсификацию, в сам момент фальсификации и в предшествующий этому период. Хотя, как уже было описано выше, методов фальсификации существует значительное количество, но все он по факту сводятся к однотипному воздействию их на некоторые элементы финансовой (бухгалтерской) отчетности, такие как: преувеличиванию/ занижению выручки, снижению/ увеличению расходов, приукрашиванию (в сторону увеличения) валюты баланса, увеличение денежного потока от операционной деятельности.
Благодаря продолжающемуся переходу ряда российских компаний на ведение учета по МСФО становится возможным применение западной практики.
Можно сделать предположение, исходя в большинстве случаев из умышленности (не во всех случаях конечно, случайность ошибки все равно возможна) фальсификации, что данное поведение оказывает влияние на показатели финансовой отчетности, отличные от тех что свойственны организациям эту отчетность не фальсифицирующим. Уже давно было проведено исследование (период анализа 10 лет; 74 компании, фальсифицирующих свою отчетность, из различных стран (Европы, России, США), которые составляли свою отчетность по МСФО; и 2332 компании, которые не фальсифицировали свою отчетность) М. Бенишем, он в своей работе «Beneish М. D. The Detection of Earnings Manipulation//Financial Analyst Journal.1999. - № 5. - P. 22-36.» определил некоторые учетно-аналитические аномалии. Данное исследование нивелировало фактор сезонности и цикличности, благодаря данным за 10 лет. (Приложение №3) Итоги данного исследования (система показателей) получили название «карта нормативных отклонений финансовых индикаторов М. Бениша». Для использования данной системы необходимо брать отчетность за несколько периодов (минимум два), в дополнение анализируемые компании должны быть из одной отрасли и сопоставимы по размерам.
Первым показателем является темп роста выручки от продаж. Компании у которых наблюдается значительный рост выручки, попадают в группу риска, по той причине, что для такого роста необходимо привлечение дополнительных денежных средств, при этом вероятнее всего перед руководством ставятся определенные плановые показатели, которых необходимо достигнуть. Формулой для темпа роста выручки от продаж будет отношение выручки текущего (отчетного) периода к выручке предшествующего отчетному периода.
Темп снижения доли прибыли в выручке. Такое снижение может показывать снижение качества выручки, что может привести к ухудшению перспектив для данной организации на рынке. Это также может указывать на фальсификацию финансовой отчетности. Данный показатель желательно рассчитывать совместно с показателем темп роста выручки от продаж. Так как если показатель темпа роста выручки больше единицы и при этом доля прибыли в выручке снижается то это будет очевидными признаками фальсификации. Данный показатель (темп снижения доли прибыли в выручке) рассчитывается следующим образом: это отношение разницы между Выручкой предшествующего года и себестоимостью предшествующего года деленное на выручку предшествующего года К разнице между выручкой отчетного года и себестоимостью отчетного года деленное на выручку отчетного года) ТР=((Впред-С/Спредш)/Впредш)/((Вотч-С/Сотч)/Вотч)
Темп роста качества активов. В данном показателе, под словами «качество активов» понимается доля 1 раздела баланса за вычетом ОС к общему объему активов, то есть к валюте баланса. Качество активов складывается из их способности генерировать денежные потоки. Получается, что данный показатель вычисляет долю внеоборотных активов которые не способны порождать денежные потоки в совокупности всех активов. Если данный показатель превышает значение в единицу, то можно говорить о том, что организация увеличивает долю внеоборотных активов в общей совокупности. Такой рост может говорить о неправомерной капитализации расходов, так как он не связан с ростом объема основных средств. Как уже говорилось такой способ позволяет повысить прибыль текущего (отчетного) периода и одновременно приводит к занижению прибыли в будущих отчетных периодах. Формула в данном случае это - ((А1-ТА1-ОС1)/А1)/((А0-ТА0-ОС0)/А0), где А это величина активов на конец года, ТА - величина оборотных активов на конец отчетного периода, ОС - остаточная стоимость основных средств на конец отчетного периода. 1 соответствует текущему (отчетному) периоду, 0 - предшествующему отчетному периоду.
Темп роста оборачиваемости дебиторской задолженности. Данный показатель будет оставаться практически неизменным в условиях, когда компания умеренно растет или стабильна. Если же у компании наблюдается значительный рост, то в данном случае этот коэффициент может снижаться, например, если компания проводит для поддержания и увеличения продаж мягкую кредитную политику, то есть политика компании позволяет продавать товары с отсрочкой платежа. Признаком фальсификации отчетности может стать именно резкое увеличение или снижение данного показателя. В первом случае это может свидетельствовать об искажениях в показателе выручки от продаж, во втором случае фальсификация может быть направлена на искусственное увеличение дебиторской задолженности при одновременном фактически одинаковым уровнем продаж. Данный показатель можно высчитать по формуле (ДЗ1/В1/365)/(ДЗ0/В0/365), где ДЗ - дебиторская задолженность на конец отчетного периода, В - выручка от продаж за отчетный период. 1 - текущий отчетный период, 0 - предшествующий отчетному период.
Темпы роста доли расходов, которые относятся на выручку от реализации. В данном случае этот показатель отталкивается от разумной закономерности: при увеличении объемов продаж будут увеличиваться себестоимость и коммерческие расходы, так как они являются переменными, а это значит, что они имеют прямую зависимость с объемом реализуемой продукции. Таким образом можно сделать предположение, что темпы роста таких расходов от реализации продукции будут пропорционально (почти на одном уровне) изменятся с темпами роста продаж. Получается, что при значительных отклонениях данного показателя от единицы, можно будет сделать следующие выводы, что манипуляции происходят с величиной себестоимости и коммерческих расходов либо относительно показателя выручки от продаж. Формула для данного показателя: (Р1/В1)/(Р0/В0), где Р - совокупность себестоимости и коммерческих расходов за отчетный период, В - выручка от продаж за отчётный период. 1 - текущий отчетный период, 0 - предшествующий отчетному период.