Дипломная работа: Организация и управление строительством жилого малоэтажного дома
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
37
Так же появляется проблема, когда нужно определить, хватает ли ресурсов для
расчетов с кредиторами, способна ли рассчитать задолженность имеющимися
ресурсами. В данном примере под ликвидностью понимается присутствие у
предприятия оборотных средств в количестве, достаточном для расчета
краткосрочных обязательств.
Анализ ликвидности баланса представляет собой сравнение средств по
активу, собранных по степени их ликвидности и расположенных в порядке
уменьшения ликвидности, с обязательствами по пассиву, размещенными в
порядке возрастания срочности и собранными по срокам их погашения.
На практике в зависимости от объема ликвидности, то есть скорости
превращения в финансовые средства, активы организации принято
подразделять на следующие группы:
-
А1 – наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные
экономические вложения);
-
А2 – быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи
по которой ожидаются в течение 12 месяцев от отчетной даты);
-
А3 – медленно реализуемые активы (запасы; дебиторская
задолженность, налог на добавленную стоимость по приобретенным
ценностям; другие оборотные активы минус «Расходы будущих периодов»;
платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты);
-
А4 – труднореализуемые активы (статьи раздела I актива баланса
«Внеоборотные активы»).
Пассивы баланса по степени увеличения сроков погашения обязательств
собирают дальнейшим способом:
-
П1 – наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность,
расчеты по дивидендам, прочие краткосрочные обязательства, а также ссуды,
не заплаченные в срок (по информации приложений к бухгалтерскому
балансу);
38
-
П2 – краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты банков и прочие
займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев от отчетной даты);
-
П3 – долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и другие
долгосрочные пассивы — статьи раздела IV баланса «Долгосрочные
обязательства»);
-
П4 – постоянные пассивы (статьи раздела III баланса «Капитал и
резервы» и отдельные статьи раздела V баланса, «Доходы будущих периодов»
минус «Расходы следующих периодов»).
Произведем группировку пассивов и активов в таблице 4.
Таблица 4
Группировка активов и пассивов
Наименования позиций, тыс. руб.
Отчетные даты
31.12.2016
31.12.2017
31.12.2018
АКТИВЫ
1Наиболее ликвидные активы,А1
5243380
5222778
4947160
2Быстрореализуемые активы,А2
2425285
3390749
3045526
3Медленнореализуемые активы,А3
3346362
3204922
2681431
4Труднореализуемые активы,А4
18980081
20029002
24983496
ПАССИВЫ
5Наиболее срочные обязательства,
П1
1088686
1574896
1934144
6Краткосрочные пассивы,П2
656837
655791
638426
7Долгосрочные пассивы,П3
132881
320279
156443
8Постоянные пассивы,П4
27875528
29231246
32801329
Для оценки ликвидности баланса необходимо соотнести каждую группу
актива со следующей ей группой пассива.
Если производится неравенство А1 ≥ П1, то это говорит о
платежеспособности предприятия на момент открытия баланса. Из таблицы 1
делаем вывод, предприятие имеет нужное количество абсолютно и наиболее
ликвидных активов для погашения наиболее требуемых обязательств. Данное
неравенство не изменяется на протяжении всего рассматриваемого периода.
39
Если производится неравенство А2 ≥ П2, то скоро реализуемые активы
преобладают над краткосрочными пассивами. Из таблицы делаем вывод, что
предприятие может быть платежеспособным в скором будущем с условием
того, что она будет своевременно производить расчет с кредиторами и получать
средства от продажи продукции в кредит. Данное равенство соблюдается в
течении всего разбираемого периода.
Если выполняется неравенство А3 ≥ П3 , то в будущем организация
может быть платежеспособной при своевременном поступлении денежных
средств от платежей и продаж на период, равный средней продолжительности 1
оборота оборотных средств от даты начала введения баланса. Из таблицы
видим, что это неравенство происходит на протяжении всего разбираемого
периода.
Реализация первых трех требований приводит к выполнению условия:
A4≤П4. реализация этого условия показывает соблюдение минимального
условия экономической устойчивости предприятия – присутствия у нее
собственных оборотных средств. Делаем итог, что баланс ООО «Триада Строй»
считается абсолютно ликвидным. Организация может полностью в короткие
сроки рассчитаться со всеми своими обязательствами.
Анализ платежеспособности с помощью финансовых коэффициентов
является более глубоким. Рассчитаем главные коэффициенты ликвидности для
ООО «Триада Строй». Главными коэффициентами ликвидности являются:
коэффициент текущей ликвидности, абсолютной ликвидности, быстрой
ликвидности.
Коэффициент текущей ликвидности показывает, достаточно ли у
предприятия ресурсов, которые она может применять для закрытия своих
краткосрочных обязательств за год. Этот показатель считается основным
показателем платежеспособности предприятия.
Для оценки ликвидности баланса, в общем, рекомендуется использовать
общий показатель ликвидности баланса предприятия.
40
Рассчитаем вышеперечисленные характеристики для ООО «Триада
Строй». Полученные значения представим в таблице 5.
Таблица 5
Анализ ликвидности ООО «Триада Строй»
Наименование
показателя
Допустимые
значения
Отчетные даты
31.12.2016
31.12.2017
31.12.2018
1
Коэффициент
текущей
ликвидности
1≥2
6,31
5,30
4,15
2
Коэффициент
быстрой
ликвидности
0,8 ≥1,5
4,39
3,86
3,11
3
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
≥0,2
3,00
2,34
1,92
4
Коэффициент
общей
ликвидности
≥1
5,12
3,94
3,16
Таблица показывает, что коэффициент текущей ликвидности превышает
допустимые нормы. Это значит, что предприятие способно рассчитаться по
обязательствам, но нерационально применяет свои средства. Однако значение
этого коэффициента с 2016 по 2018 уменьшается от 6,31 до 4,15, что
приближает значение к достаточному.
Столь высокие значения характеристики ликвидности говорит о
платежеспособности организации. Изменение показателей ликвидности
отразим на рисунке 7.
Коэффициент быстрой ликвидности также превышает допустимые
рекомендуемые значения. Значение этого коэффициента от 2016 по 2018 год
уменьшилось с 4,39 по 3,11. Это значит, что денежные средства и предстоящие
поступления от текущей работы перекрывают текущие обязательства
предприятия. Показания коэффициента абсолютной ликвидности на
протяжении всего периода совпадают с допустимыми. По данному показателю
41
также наблюдается динамику уменьшение от 3,00 до 1,92.
Рисунок 7 – Динамика показателей ликвидности
Из этого можно сделать вывод. Значения коэффициента общей
ликвидности совпадает с допустимыми на протяжении всего разбираемого
периода. Значение коэффициента к 2018 году уменьшилось от 5,12 до3,16.
Экономическая устойчивость предприятия близко связана с общей
экономической структурой и со степенью зависимости от инвесторов и
кредиторов, а также умением маневрировать своими оборотными средствами.
При правильном составлении показатели кредиторской и дебиторской
задолженности должны совпадать, то есть значение показателя должно быть
примерно равно единице. Рассчитаем показатели для предприятия ООО
«Триада Строй». Все полученные данные приведем в таблице 5.
Из таблицы видно, что не все коэффициенты дают допустимые
результаты. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными
средствами от 2016 до 2017 года постоянен и равен 0,70, а в 2018 уменьшается
до 0,65. В общем, по данному показателю параметры коэффициентов
соответствуют норме, что говорит о платежеспособности и финансовой
стабильности предприятия. Собственные средства прикрывают основные
средства.
6,31
4,39
3
5,12
5,3
3,86
2,34
3,94
4,15
3,11
1,92
3,16
0
1
2
3
4
5
6
7
Коэффициент
текущей
ликвидности
Коэффициент
быстрой
ликвидности
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
Коэффициент общей
ликвидности
2016 2017 2018
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/1645