Основой плана реализации является исследование рынка, который диктует спрос, возможную цену реализации, условия продаж и т. д.
Предприятие прогнозирует следующие объемы продаж в натураль ном измерении (табл. 6.3.1).
Таблица 6.3.1. Объем продаж изделий
Объем продаж, ед^год
Изделие |
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
|
|||||
X |
1 0 0 0 |
120 0 |
1500 |
1400 |
1 300 |
Y |
8 0 0 |
9 0 0 |
9 0 0 |
1 000 |
8 0 0 |
Предполагаемые цены единицы продукции по годам производства (табл. 6.3.2).
Таблица 6.3.2. Цены реализации изделий
Изделие |
|
Цена реализации единицы продукции, рубЛгод |
|
|||
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
||
|
||||||
X |
1 3 0 0 |
1430 |
1570 |
1 7 0 0 |
1 7 0 0 |
|
Y |
2 5 0 0 |
2 7 5 0 |
3 0 0 0 |
3 2 0 0 |
3 3 0 0 |
|
На базе предполагаемых цен реализации и объемов продаж пред приятие предполагает получить следующую выручку от продаж продук ции (табл. 6.3.3).
Таблица 6.3.3. Выручка от продаж продукции
Изделие |
|
|
Выручка, тыс. руб./год |
|
|
|
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
X |
1 300 |
1716 |
2 3 5 5 |
2 3 8 0 |
2 2 1 0 |
Y |
2 0 0 0 |
2 4 7 5 |
2 7 0 0 |
3 2 0 0 |
2 6 4 0 |
И т о г о |
3 3 0 0 |
4191 |
5 0 5 5 |
5 5 8 0 |
4 8 5 0 |
Данные о выручке будут использованы при составлении финансо вой отчетности: отчета о движении денежных средств и отчета о прибы лях и убытках.
Следует учитывать и факт неопределенности при составлении пла на реализации. Точность прогноза может оказаться слишком низкой, поэтому необходимо проанализировать и риск проекта (см. «Анализ рис ков»).
Основой плана производства продукции является план реализации. При этом в производственном плане должны быть учтены це только реч ализация, но и изменения остатков готовой продукции на складе.
Таким образом, реализация и производство продукции связаны ба% лансовым уравнением:
N + N —N = N
ИЛИ
Nn = Np + (NK- N H),
где Nn — объем производства продукции в планируемом периоде, руб.; Np — объем реализованной продукции в периоде, руб.; NK, NH— запасу готовой продукции на конец и начало планируемого периода, руб.
В начале 2003 г. запасы продукции на складе равны нулю, предпола гается создать запас по изделию X на конец каждого года в размере 5% от планируемого объема продаж, а по изделию Y — в размере 3% от объема продаж соответствующего года. Следует учитывать, что запас готовой продукции на складе на конец 2003 г. равен запасу готовой продукции на складе на начало 2004 г. и т. д. (табл. 6.3.4).
Таблица 6.3.4. План производства продукции, тыс. руб./год
|
|
Изделие X, год |
|
|
Изделие Y, год |
|
||||
|
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
Nн |
0 |
65 |
86 |
118 |
119 |
0 |
60 |
74 |
81 |
96 |
N. |
65 |
86 |
118 |
119 |
ПО |
60 |
74 |
81 |
96 |
79 |
NP |
1300 |
1716 |
2355 |
2380 |
2210 |
2000 |
2475 |
2700 |
3200 |
2640 |
|
|
2387 |
2381 |
2201 |
2060 |
2489 |
2707 |
3215 |
2623 |
|
NИ |
1365 |
1737 |
||||||||
План затрат на производство и реализацию продукции
Все затраты на производство продукции подразделяются на два ос новных вида: переменные и постоянные.
Переменные, величина которых напрямую связана с количеством произведенной продукции (материальные затраты, заработная плата рабочих).
Постоянные, величина которых не связана, как правило, с объемом производства и относительно стабильна от периода к периоду (аморти зация, затраты на управление, аренда, затраты на отопление и пр.).
По каждому виду продукции общие затраты на производство и реа лизацию продукции определяются по формуле
S„6 v • Q + SF>
где v — переменные расходы на единицу продукции; Q — объем продаж, ед.; SF — постоянные затраты.
По изделию X: vx = 0,564 тыс. руб.; SFx = 364 тыс. руб. (на 2003 г.);
сц = 1000 ед.
По изделию Y: vy = 1,05 тыс. руб.; SFy = 600 тыс. руб. (на 2003 г.);
qy = 800 ед.
Результаты расчетов затрат по каждому виду изделий приведены в табл. 6.3.5 и 6.3.6. В табл. 6.3.7 приведен расчет общих затрат на произ водство и реализацию изделий X и Y.
Таблица 6.3.5. Затраты на производство изделия X, тыс. руб./год
|
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
Общие затраты, в том числе |
928 |
1042 |
1216 |
1160 |
1103 |
Переменные |
564 |
677 |
846 |
790 |
733 |
Постоянные |
364 |
365 |
370 |
370 |
370 |
в том числе амортизация |
55 |
56 |
56 |
56 |
56 |
Таблица 6.3.6. Затраты на производство изделия Y, тыс. руб./год |
|||||
|
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
Общие затраты, в том числе |
1440 |
1550 |
1550 |
1670 |
1460 |
Переменные |
840 |
945 |
945 |
1050 |
840 |
Постоянные |
600 |
605 |
605 |
620 |
620 |
в том числе амортизация |
90 |
97 |
97 |
117 |
117 |
Таблица 6.3.7. Общие затраты предприятия на производство и реализацию
|
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
Общие затраты, в том числе |
2368 |
2592 |
2766 |
2830 |
2563 |
Переменные |
1404 |
1622 |
1791 |
1840 |
1573 |
Постоянные |
964 |
970 |
975 |
990 |
990 |
в том числе амортизация |
145 |
153 |
153 |
173 |
173 |
Финансовый план
Цель финансового плана — определить результаты п^едлагаемого бизнеса. Для этого существуют следующие основные докуь*енхы;
а) отчет о прибылях и убытках; б) баланс денежных потоков;
в) прогнозный баланс активов и пассивов.
Последний документ составляется для предприятия. В силу Того, что планируется внедрение новых изделий на существующем производ стве, прогнозный баланс активов и пассивов не выполняется.
Отчет о прибылях и убытках отражает производственную (операци онную) деятельность предприятия. Из этого отчета можно определить экономические результаты, получаемые предприятием при реализации проекта (прибыль, уровень рентабельности продукции).
Для построения «Отчета о прибылях и убытках» требуются следую щие данные (табл. 6.3.8):
Таблица 6.3.8. Отчет о прибылях и убытках
|
2003 г. |
2004 г. |
2005 г. |
2006 г. |
2007 г. |
|
Выручка от продажи продукции |
3300 |
4191 |
5055 |
5580 |
4850 |
|
Переменные расходы |
1404 |
1622 |
1791 |
1840 |
1573 |
|
Валовая прибыль |
1896 |
2569 |
3264 |
3740 |
3277 |
|
Постоянные расходы |
964 |
970 |
975 |
990 |
990 |
|
Прибыль от продаж |
932 |
1599 |
2289 |
2750 |
2287 |
|
Операционные и внереализационные |
- |
- |
- |
- |
- |
|
доходы и расходы |
||||||
|
|
|
|
|
||
Прибыль до налогообложения |
932 |
1599 |
2289 |
2750 |
2287 |
|
Налог на прибыль (24%) |
224 |
384 |
549 |
660 |
549 |
|
Чистая прибыль |
708 |
1215 |
1740 |
2090 |
1738 |
а) из плана реализации — выручка от реализации продукции. При этом в отчете отражается суммарная величина объема продаж в стоимо стном выражении;
б) из плана затрат — сумма переменных и постоянных расходов за расчетный период. При этом следует учитывать, что «Отчет о прибылях и убытках» включает амортизационные отчисления.
Из «Отчета о прибылях и убытках» можно определить не только чи стую прибыль предприятия, но и показатели рентабельности продук ции.
а) рентабельность продукции по выручке от продаж (за 2003 г.):
Rпр L . |
708 |
= 0,2145 или 21,45%; |
|
N P |
3300 |
б) рентабельность продукции по затратам на производство:
Р7 0 8
R-p = ^ = ^ = 0,299или29,9%,
^об 2 3 6 8 |
|
где Рч — чистая прибыль; Np — выручка от продажи продукции; |
— |
общие расходы предприятия на производство и реализацию продукции.
Баланс денежных потоков
Баланс денежных потоков позволяет оценить движение денежных средств по периодам, наметить источники погашения дефицита денеж ных ресурсов, проверить будущую кредитоспособность предприятия, т. е. способность предприятия погашать свои обязательства по мере их наступления, разработать стратегию финансирования деятельности предприятия.
Балансовая модель движения денежных средств записывается в виде:
Д с(н, + Д с <+) ~ Д с <_) = Дс,ю>
гдеД,(н) и — остатки денежных средств предприятия на начало и конец планируемого периода; Д (+)— притоки денежных средств за планируемый период; Д (_) — оттоки денежных средств за планируемый период.
Анализ притоков и оттоков денежных средств принято разделять на три направления:
1)производственная (операционная) деятельность;
2)инвестиционная деятельность (приобретение и продажа основ ных фондов, пополнение оборотных активов и пр.);
3)финансовая деятельность (кредиты, займы, выплата дивидендов
ипр.).
«Отчет о прибылях и убытках» отражает только производственную деятельность предприятия, способность покрывать свои производствен ные и коммерческие расходы доходами от реализации продукции. В от личие от этого баланс денежных потоков содержит два дополнительных раздела — движение денежной наличности от инвестиционной и фи нансовой деятельности (табл. 6.3.9).
Как отмечалось ранее, амортизационные отчисления были отнесе ны к затратам. Реально начисленная сумма амортизации остается на счете предприятия, пополняя остаток денежных средств, что также учи тывается при составлении баланса денежных потоков.
Сумма каждого из разделов «Баланса денежных потоков» будет со ставлять остаток денежных средств в соответствующий период (свобод