При цьому, 2-й та 3-й в рейтингу ПАТ КБ "Ощадбанк" і ПАТ КБ "Укрексімбанк", відрахувавши більше 12,3 млрд грн та 17,3 млрд грн у 2014 році в резерви знецінення кредитів та дебіторської заборгованості, за результатами 2014 року отримали значні збитки діяльності на рівні 8,6 млрд грн та 9,3 млрд грн. Враховуючи аналогічний стан в більшості банків, БС України у 2014 році уввійшла в збитковий режим, аналогічно 2009 р.
Як показує спільний аналіз даних, наведених на рис. Е.5-Е.12 Додатку Е, за результатами 2013-2014 рр. індивідуальні показники доходності в ПАТ КБ "Приватбанк" та в перших 25-35 банках банківської системи України мали наступні тренди та середні показники:
. Середній рівень доходності пасивів (активів) банків за рахунок чистих процентних доходів становив 3,61% (2013) та 4,03%(2014), при цьому:
в ПАТ КБ „Приватбанк" показник становить 3,94%(2013) і 5,06%(2014) та перевищує середньє значення по групі перших 25-35 банків;
максимальний показник становить +10,21% в "ОТП-банку" (2013) та 10,59% (2014).
. Середній рівень доходності пасивів (активів) банків за рахунок чистих комісійних доходів становив 1,23% (2013) та 1,47% (2014) , при цьому:
в ПАТ КБ "Приватбанк" показник становить 1,19% (2013) та 1,40% (2014), що дещо нижче середнього значення по групі перших 25- 35 банків;
максимальний показник становить +5,3% в "Дельта-банку" (2013) та +5,34% в "Дельта- банку" (2014);
. Середній рівень доходності пасивів (активів) банків за рахунок інших статей доходів (сумарно) становив 1,11% (2013) та 2,47% (2014), при цьому:
в ПАТ КБ "Приватбанк" показник становить 0,23% (2013) та -0,65% (2014), що значно відхиляється від середнього значення по групі перших 25-35 банків (в основному, за разунок збитків в торгових валютних операціях);
максимальний показник становить +12,84% в банку "Сітібанк"(2014);
. Середній рівень зниження рентабельності активів за рахунок створення резервів ризику активів становить (-1,81)% (2013) та (-7,35%) (2014), при цьому:
в ПАТ КБ "Приватбанк" показник становить (-1,24)% (2013) та (-1,30%) (2014) , що є нижчим ніж середнє значення по групі перших 25-35 банків;
максимальний показник становить (-73,5%) в банку "ВіЕйБі" (2014).
2.3 Аналіз обсягів, динаміки та структури брутто- та
нетто-доходності банку
Проведений аналіз обсягів, динаміки та структури брутто- та нетто -доходності ПАТ КБ "Приватбанк" у 2007-2014 рр. показав (табл. Ж.2 Додатку Ж):
. Рівень процентних брутто-доходів банку з рівня 6,04 млрд грн у 2007 році зріс до рівня 29,18 млрд грн у 2014 році, тобто в 4,83 раза;
. Рівень "чистих" процентних нетто-доходів банку з рівня 3,09 млрд грн у 2007 році зріс до рівня 10,35 млрд грн у 2014 році, тобто в 3,35 раза, що свідчить про більш високий темп зростання процентних витрат у порівненні з темпом росту процентних доходів (рис. Е.13 Додатку Е);
. Обсяг "чистих" активів ПАТ КБ "Приватбанк" зріс з рівня 56,2 млрд грн у 2007 році до рівня 180,9 млрд грн, тобто в 3,22 рази. Таким чином, за 2007-2014 рр. темп зростання "чистих" процентних нетто-доходів та темп зростання "чистих" активів банку практично співпадають, що свідчить про постійну ефективну політику доходності процентних операцій;
. Рівень комісійних брутто-доходів банку з рівня 2,18 млрд грн у 2007 році зріс до рівня 3,91 млрд грн у 2014 році, тобто в 1,79 раза;
. Рівень "чистих" комісійних нетто-доходів банку з рівня 1,92 млрд грн у 2007 році зріс до рівня 2,87 млрд грн у 2014 році, тобто в 1,49 раза, що свідчить про більш високий темп зростання комісійних витрат у порівненні з темпом росту комісійних доходів (рис. Е.14 Додатку Е);
. Спекулятивні доходи від результатів торгових операцій з ЦП, валютою та іншими інструментами носять нестабільний характер падіння з рівня 422 млн грн у 2007 році до рівня 175 млн грн. у кризовому 2009 році, різкого зростання до рівня 1,056 млрд грн у 2011 році та поступового падіння до збиткового рівня (-1,313 млрд грн) у кризовому 2014 році;
. Сумарні річні відрахування доходів в резерви відшкодування ризиків з рівня 0,85 млрд грн/рік у 2007 році зросли до рівня 6,22 млрд грн/рік у 2011 році та знизились до рівня 2,66 млрд грн/рік у 2014 році (рис. Е.15 Додатку Е).
Проведений горизонтально-індексний аналіз динаміки приросту рівней валюти баланса, чистих процентних та комісійних витрат, торгівельних і інших доходів та резервів на відшкодування ризиків активних операцій в ПАТ КБ "Приватбанк" у 2007-2014 рр. та вертикально-індексний аналіз трансляції активів балансу в чисті процентні та комісійні витрати, торгівельні і інші доходів та резерви на відшкодування ризиків активних операцій в ПАТ КБ "Приватбанк" у 2007-2014 рр. показав (рис. Е.16-Е.17 Додатку Е):
у кризові 2009 та 2014 рр. базовий індекс приросту торгівельних (валюта + цінні папери) доходів банку перемістився в негативний діапазон (- 58% у 2009 році та -411% у 2014 році) відносно докризового рівня 2007 року, що показує великий ризик інструментів роботи з валютою та цінними паперами в роки різкої девальвації курсу національної валюти;
найбільший прирост базового індексу відносно рівня докризового 2007 року спостерігається для щорічних відрахувань доходів в резерви відшкодування ризиків активних операцій;
коефіцієнт трансляції чистих активів банку у щорічний чистий процентний дохід з рівня 5,51% у 2007 році зріс до рівня 8,56% у 2009 році, у період 2010 - 2013 рр. знизився до рівня приблизно 5% та у 2014 році зріс до рівня 7,6%;
коефіцієнт трансляції чистих активів банку у щорічний чистий комісійний дохід з рівня 3,42% у 2007 році зріс до рівня 6,7% у 2008 році, у період 2010 - 2014 рр. знизився з рівня 2,9% до 2,1%;
коефіцієнт трансляції чистих активів банку у щорічний торгівельний дохід (валюта+цінні папери) з рівня 0,12% у 2007 році зріс до рівня 0,45% у 2010 -2011 рр. та знизився з збиткового рівня -0,13% у 2014 році;
коефіцієнт трансляції чистих активів банку у щорічне відрахування доходів в резерви відшкодування ризиків активних операційв з рівня -1,51% у 2007 році зріс до рівня -5,65% у 2009 році та поступово періоді 2010 - 2014 рр. знизився до рівня 1,45%, тобто до передкризового рівня 2007 року.
Проведений комплексний горизонтально-вертикальний аналіз структури портфелю чистих активів (без резервів) балансу ПАТ КБ "Приватбанк" у 2010 - 2014 рр. показав (рис. Е.18 Додатку Е):
питома вага "чистого" (без резервів ризику) балансового кредитного портфеля банку в валюті балансу з рівня 76,4% у 2010 році знизилась до мінімального рівня 61,17% у 2012 році та знову зросла до рівня 76,88% у 2014 році;
питома вага грошових коштів та їх еквівалентів в валюті балансу з рівня 17,4% у 2010 році зросла до рівня 19,2% у 2012 році та знизилась до рівня 15,0% у 2014 році;
питома вага цінних паперів в портфелі цінних паперів банку у 2010 -2014 рр. становила незначний рівень 0,27 - 0,77%, тобто банк практично не працює з цінними паперами;
питома вага "чистих" (без резервів) нарахованих та несплачених клієнтами кредитних відсотків в валюті балансу з рівня 2,74% у 2010 році зросла до рівня 16,6% у 2012 році та знизилась до рівня 5,0% у 2014 році.
Таким чином, основним джерелом процентних доходів ПАТ КБ
"Приватбанк" є кредитний портфель (більше 75% валюти балансу), а
джерелами комісійних доходів є кредитний портфель та готівкові кошти (більше
15% валюти балансу). Інші активи (до 10% від активів валюти балансу) є
технічними та бездоходними.
.4 Факторний аналіз брутто- та нетто-доходності банку
Проведений спільний аналіз повалютних середньорічних відcоткових ставок доходності активних інструментів ПАТ КБ "Приватбанк" та повалютних середньорічних відcоткових ставок витратності пасивних інструментів ПАТ КБ "Приватбанк" у 2007-2013 рр. (табл. Ж.3-Ж.4 Додатку Ж, рис. Е.19-Е.20 Додатку Е) показав для клієнтських кредитів та клієнтських депозитів:
. По гривні:
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2007 році становить
,5%-10,4% = 10,0%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2009 році становить
,0%-19,0% = 7,0%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2012-2013 рр. становить
,5%-15,5% = 8,0%.
Таким чином, після зниження в кризі 2008 -2009 рр. маржі доходності на (-3,0%), у післякризовому періоді вдалось повернути тільки +1,0% маржі доходності, тобто за рахунок зростання вартості кредитних ресурсів доходність гривневих кредитів знизилась.
. По долару США:
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2007 році становить
,9%-7,3% = 9,6%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2009 році становить
16,0%-11,6% = 5,4%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2012-2013 рр. становить
,2%-7,4% = 9,8%.
Таким чином, після зниження в кризі 2008-2009 рр. маржі доходності по долару США на (-4,2%), у післякризовому періоді вдалось повернути +4,4% маржі доходності, тобто за рахунок повернення вартості валютних кредитних ресурсів доходність доларових кредитів у післякризовому періоді зросла на +0,2%.
. По євро:
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2007 році становить
,0%-7,2% = 8,8%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2009 році становить
,3%-11,8% = 7,5%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2012-2013 рр. становить
,9%-6,5% = 10,4%.
Таким чином, після зниження в кризі 2008-2009 рр. маржі доходності по євро на (-1,3%), у післякризовому періоді вдалось повернути +2,9% маржі доходності, тобто за рахунок зниження вартості валютних кредитних ресурсів доходність кредитів у євро у післякризовому періоді зросла на +1,6%. Проведений спільний аналіз повалютних середньорічних відcоткових ставок доходності активних інструментів ПАТ КБ "Приватбанк" та повалютних середньорічних відcоткових ставок витратності пасивних інструментів ПАТ КБ "Приватбанк" у 2007-2013 рр. (табл. Ж.3-Ж.4 Додатку Ж, рис. Е.21-Е.22 Додатку Е) показав для міжбанківських кредитів та міжбанківських депозитів:
. По гривні:
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2007 році становить
,31%-2,83% = 0,48%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2009 році становить
,2%-15,2% = 0,0%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2012 - 2013 рр. становить
,0%-11,0% = 1,0%.
Таким чином, розмір маржі доходності при міжбанківському кредитуванні в 8-10 разів нижчий, ніж при клієнтському кредитуванні, тобто ринок міжбанківського кредитування - низькодохідний.
. По долару США:
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними ресурсами у 2007 році становить
5,0%-5,85% = -0,85%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2010 році становить
,0%-3,0% = 6,0%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2012-2013 рр. становить
,15%-0,87% = 1,3%.
Таким чином, після тимчасового періоду високої маржі по доларовим операціям міжбанківського кредитування у 2009-2010 рр., у 2013 р. Ринок валютного міжбанківського кредитування по долару США - низькодохідний.
. По євро:
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2007 році становить
,76%-4,99% = -1,2%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2010 році становить
,1%-2,21% = 5,9%;
середньорічний рівень маржі між кредитами та кредитними
ресурсами у 2012 - 2013 рр. становить
,57%-0,75% = -0,18%.
Таким чином, після тимчасового періоду високої маржі по євро -опера-ціям міжбанківського кредитування у 2009-2010 рр., у 2013 р. ринок валютного міжбанківського кредитування по долару США - збитковий.
Проведений аналіз процентної маржі показав причини, за якими ПАТ КБ "Приватбанк" у 2013-2014 рр. практично вийшов з ринку міжбанківського кредитування.
Проведений аналіз основних показників динаміки та структури процентних доходів і процентних витрат в ПАТ КБ "Приватбанк" у 2007 -2013 рр. показав (табл. Ж.5 Додатку Ж, рис. Е.23-Е.24 Додатку Е):
основними факторними показниками процентних доходів (брутто-результатів доходності) є процентні доходи від кредитів та кредитної заборгованості клієнтів, питома вага яких у 2007-2013 рр складала 94%-98,5%;
питома вага процентних доходів від міжбанківського кредитування з рівней 3,37%(2007) - 4,35%(2008) поступово знизилась до рівня 0,56% у 2011 році та впала до рівня 0,12% у 2013 році, тобто банк практично вийшов з ринку міжбанківського кредитування;
основними факторними показниками процентних витрат є процентні витрати на залучення строкових депозитів фізичних осіб, питома вага яких з рівня 59,4% у 2007 році знизилась до рівня 52,1% у 2009 році та поступово зросла до рівня 68,5% у 2013 рр.;
питома вага процентних витрат на залучення строкових депозитів юридичних осіб з рівня 9,8% у 2007 році зросла до рівня 13,2% у 2009 році та поступово знизилась до рівня 6,2% у 2013 рр.;
питома вага процентних витрат на залучення строкових міжбанківських депозитів інших банків з рівня 9,8% у 2007 році зросла до рівня 18,2% у 2009 році та поступово знизилась до рівня 4,8% у 2013 році;
питома вага процентних витрат на залучення поточних рахунків юри-дичних та фізичних осіб з рівня 8,5% у 2007 році зросла до рівня 11,6% у 2008 році та з рівня 7,4% у 2009 році поступово зросла до рівня 9,6% у 2013 році;
питома вага процентних витрат на залучення кореспондентських рахунків інших банків з рівня 7,0% у 2007 році знизилась до рівня 0,5% у 2010 році та поступово зросла до рівня 6,6% у 2013 році.
Проведений аналіз основних показників динаміки та структури комісійних доходів і процентних витрат в ПАТ КБ "Приватбанк" у 2007-2013 рр. показав (табл. Ж.6 Додатку Ж, рис. Е.25-Е.28 Додатку Е):
основними факторними показниками комісійних доходів (брутто-результатів доходності) є комісійні доходи від розрахунково-касової діяльності, питома вага яких з рівня 52% у 2007 році зросла до рівня 94% у 2013 році;
питома вага комісійних доходів від операцій з позабалансовими інструментами (кредитні зобов’язання, акредитиви, гарантії, векселі, валютні цінності) з рівня 46,0% у 2007 р. поступово знизилась до рівня 4,0% у 2013 р.;
основними факторними показниками комісійних витрат є комісійні витрати на розрахунково-касове обслуговування клієнтів, питома вага яких з рівня 89,0% у 2007 році зросла до рівня 97,1% у 2013 році;
найбільші комісійні доходи надходять від обслуговування фізичних осіб, питома вага яких складає до 75% у 2012-2013 рр., фізичних осіб (питома вага до 12%) та операцій обслуговування міжбанківських переказів (питома вага до 13%);
найбільші комісійні витрати виникають за рахунок міжбанківських операцій безготівкового переказу, питома вага яких складає до 76%, та за раху-нок операцій обслуговування фізичних осіб, питома вага яких складає до 13,7%.
Проведений аналіз показників динаміки та структури балансового та позабалансового кредитного портфеля та портфеля резервів відшкодування кредитних ризиків в ПАТ КБ "Приватбанк" у 2007-2013 рр. показав (табл. Ж.8 Додатку Ж, рис. Е.29-Е.30 Додатку Е):
при зростанні відносного розміру сегментів (1+2) класу мінімальних ризиків в балансовому та позабалансовому кредитному портфелі банку з рівня 48,3% від обсягу чистих активів валюти баланса у 2007 році до рівня 96,1% у 2014 році - рівень чистих процентних доходів, віднесених до чистих активів валюти балансу, зростає з рівня 10,3% у 2007 році до рівня 18,41% у 2014 році;
при зростанні відносного розміру сегменту 5 класу максимальних ризиків в балансовому та позабалансовому кредитному портфелі банку з рівня 2,3% від обсягу чистих активів валюти баланса у 2007 році до рівня 7,8% у 2014 році - рівень чистих сумарних операційних доходів, віднесених до чистих активів валюти балансу, знижується з рівня 5,56% у 2007 році до рівня 4,38% у 2014 році.
Отримані результати факторного аналізу використані при
побудові економетричних моделей залежності рівня доходності банку від
комбінації обсягів сегментів кредитів 1-5 класів ризику в кредитному портфелі
банку.
.5 Економетричне моделювання рівня брутто- та
нетто-доходності ПАТ КБ "Приватбанк" від факторів структури та
обсягів ризиків портфелів активів та пасивів банку